答:是这样,但要看你现在几岁。

(1)  如果你已经退休,并用退休后的养老金做投资,本金安全是首位。因为这时我们已经没有持续的收入来源,同时年龄也比较大,风险承受力较低,因而投资需要满足低风险以及定期给付的需求。

(2)  如果你正值壮年,正在为了未来养老而规划资金,那主要目标是保障和提升退休后的生活水平,因而收益率更为重要

如果为保证不亏损而过度配置低风险的产品,将致使长期回报低微,最终很可能导致另一种风险——当你老了,钱不够用。

(3)  如何界定“亏损”?我们规划养老时投入的资金,是一种投资期限长达几十年、流动性要求低的“长钱”,因而短期的账面波动并不会对养老金投资造成实质的伤害。并且从历史数据来看,即使是投资较高风险的偏股型基金,随着持有时间的拉长,正收益概率也会显著提升。

回答了这个问题,我们再来看一下,过去我们投资基金,为什么会有人亏钱呢?

1、过去这些年,其实基金在赚钱。

如果从数据来看,2009年-2016年,按照银河一级分类,各类基金的平均年化收益均为正,其中股票基金的平均年化收益率达到9.19%,混合型基金则达到12.42%。

(来源:wind 截至2016/12/31)

明明基金产品是赚钱的,为什么基民们却总觉得赚不到钱呢?

1、亏钱的原因之一:总是追涨杀跌,管不住

 “买在天花板,割肉在地板”是很多投资者的现实遭遇。投资者往往在牛市中才被点燃情绪,赶紧“跑步入场”或“不断加仓”,而中国的A股市场呈现一个“牛短熊长”的特征,投资者多数黯然离场,或者“高位套牢”。

而我们知道,有两个办法可以提高正收益的概率:

第一,   定投,分批买入平滑风险;

第二,   拉长持有时间。

从上面的表格可以看出,基金也不是每一年都赚钱,但是拉长持有时间,赚钱概率显著提升。而测算也说明了这一点,过去10年里的任意时间投资上证指数,投资的时间越长,获得正收益的概率就越高。

(数据来源:Wind,上证指数,截至2017/10/18)

养老目标基金每日可开放申购,支持投资者定投,同时每笔申购对应的基金份额有一定的锁定期,以中欧预见养老2035为例,每笔锁定三年,长钱长投,提高投资纪律性,用产品设计管住你的“手”。

2、亏钱原因之二:自己的风险边界在哪,不清楚。 

因为并不清楚自己的风险承受能力,导致很多投资者风险错配,选择了不适合自己的基金产品而影响了投资体验。比如,选择了超过自己风险承受能力的基金,因为基金波动较大,而无法长期持有,被“震下车”,中断投资,导致亏损。持有太少偏股资产的年轻人,则失去多年的潜在收益。

养老目标基金从产品设计上解决了这个问题,首先,它会动态调整组合配比,随着投资者年龄增加,降低偏股资产的占比,提高固定收益类资产的占比,使得当前的组合配置匹配投资者当下的承受能力。同时,养老目标基金是FOF产品,即投资一篮子基金,由专业的投资团队,以严格的流程,进行基金筛选,免去了投资者不懂选择基金之苦。

3、亏钱原因之三:市场变幻无穷,不会应对

市场总是在变,而我们永远也无法预测,每年最大的机会发生在哪一类资产,风险又发生在哪里,而对于个人投资者来说,更是难上加难。

养老目标基金采取多元化的资产配置,将资金配置在相关性低的几种大类资产中,来有效分散和对冲风险,提高风险收益比——在不大幅降低收益的情况下,有效降低波动和最大回撤。

养老组合的投资要求=长期收益目标+短期风险控制。短期的风险控制将提升投资者的持有感受,来帮助投资者不中断长期投资的计划,最终实现投资目标!

总结来说,分批进入+长期锁定+资产配置=更好的盈利体验!(投资者“成功”的产品)

看到这里,是否对养老基金有了更清醒的认识?