之前我们介绍了国内外常见的指数基金，那么这些指数基金任何时候都适合定投吗？我们到底怎么判定什么时候定投比较合适呢？我们又怎么定投呢？什么情况下止盈，什么情况下又可以加仓？
真正开始定投，你会发现困扰你的问题还是有很多，那么我们就通过后面几篇文章一一来拆解一下。
首先，让我们先来了解一些原则性的、基础性的问题。
一、定投可以让我们一夜暴富吗？
我知道很多人炒股，胆子真的很大，各种上杠杆、下狠注，再借助一些风口，是有可能一夜暴富的。
但是，很遗憾，定投却不是这样的，它是不能让你一夜暴富的。
因为定投的逻辑决定了，它只是一种可以轻松跑赢通货膨胀，让你慢慢变富的投资方法。
其实定投最基础的逻辑是，在指数处于低估区域时，不做判断，不择时，坚持定期买入，通过这样分批买入来分摊成本，高估区域再进行止盈。
那你又要问了，不能暴富，那定投有什么好的呀？
定投对于我们普通人来说，最重要的两个意义，一个是强制储蓄，另一个是资产保值增值。
定投其实是一个聚少成多，聚沙成塔的过程。与其说定投是一种投资方式，不如说定投是一种生活态度。
二、定投指数基金为什么能赚钱？
定投指数基金能赚钱的原因主要有2个。
第一，指数基金本身能够长期上涨。
指数基金和国家发展是深度绑定的，买指数基金就是买国运。
其实，这点也好理解，只要国家有一个稳定的环境，这些指数背后对应的公司就能够每年创造越来越多的利润，公司在赚钱，指数自然也被推动不断上涨。
而且各国历史数据也说明了这点。其实，现在A股的2700点，可能也就相当于2008年的1600点，同样价值，指数却涨了1000多点了。
第二，定投分批买入的模式，决定了只要你定投的时间足够长，哪怕中间一直在跌，只要你熬到上涨就会赚钱。
例如，假设我只定投6个月，每个月定投1000元，基金起始净值为1（净值就是指每一份基金的价值），第6个月净值为0.5时卖出。不巧的是，我一开始定投，基金就一直在跌，到第5个月才开始反弹。大概趋势如下图：
那么在这种看似已经很“倒霉”的情况下，我们能赚到钱吗？让我们来算一算就知道了。
可以看到我买入6个月，虽然起点净值是1，但是因为在下跌过程中买入，总成本净值一直在被摊薄，6个月时总净值成本只有0.45，远低于我们第一个月买入时的净值。
即便6个月后指数没有涨回到第一个月时的净值，哪怕只是回到0.5的净值水平，这时候盈利也有6667-6000=667元，收益率也有11%！
但这里的关键是你要熬到净值涨回到0.5，如果净值只是涨回到0.4，还低于你0.45的成本的时候，你因为某些原因就抛了，那么你就亏损了。
其实，由这个微笑曲线，你大概也能知道什么是定投了。那么，让我们来看看到底什么是定投吧。
三、到底什么是定投？
定投定投，顾名思义，就是固定时间投入固定金额去投资。比如每月1号投入500元买指数基金，雷打不动。这是最简单的理解，也是最简单的定期定额的操作。
但在实操中，我们为了获得更高的收益，并不是按照定期定额的办法定投的。通常我们是按照定期不定额来操作的。
比如，我们投资沪深300指数，可以简单的约定上证指数2800-3000点时，每期定投2000元；跌到2600-2800点时，每期定投3000元；涨到3000点以上时，每期定投1000元，或者终止定投。
这就是最简单的定期不定额定投的策略。大原则就是估值越低，买入越多，以拉低成本。
当然，极端情况下，我们也可以不定期不定额定投。比如，最近美股屡次熔断，各种指数基金一天大涨一天大跌的，我们担心低估的机会稍纵即逝。怎么办呢？
例如你本来约定每周四定投的，结果周一上证指数居然跌到2650了，根据你的判断这是很低的点位了，怎么办？还是挨到周四定投吗？万一周四涨上去，不就错过了吗？
其实，这种情况下，如果你确实判断点位比较低了，是可以临时更改定投时间的，那就周一临时定投一次就好了。
所以，你看到了吗？通常情况下，我们会严守自己制定的纪律，采取定期不定额定投，极端情况下，也可以灵活应对，不定期不定额也是可以的。
我们只要把握大原则，定投就是越跌越买，而且跌的越多，买的份额就越大，总之尽可能地摊低我们定投的成本就对了。
这里就遇到了一个问题，我怎么判断现在够低了呢？关于这个问题，我们将会在下一篇文章中介绍。
四、定投的钱哪里来？
前面我们说过了，定投的作用之一，就是强制储蓄。也就是说你用来定投的钱，一定是闲钱，是少了它也不影响基本生活的钱，这样你才能把它强制储蓄存起来。而且这笔钱预计未来3-5年内基本都不会用到。所以定投实际上是一种闲钱理财。
那么怎么计算我每个月的闲钱呢？
有一个常见的公式供大家参考：
每月闲钱=（月收入-月支出）/2
比如你每月工资3万，开支2万，那么你可用于定投的钱就不要超过5000，小于或等于5000为好。
那么为什么一定要强调是未来3-5年都不会用到的钱呢？
前面我们也讲过定投的赚钱原理了，如果你定投的时间短，可能还没有熬到上涨，就因为急用钱无奈清仓，那岂不是功亏一篑了吗？
所以我们就每个月拿出不影响生活的金额，安心定投。一般来说2-3年大概率就会遇到一次30%盈利的机会。
这里再多说一句，我们也要学会适当的转移人生风险，而保险就是很好的对冲我们人生风险的产品，保险配置的好，也会减少急需用钱的情况。
有朋友又问了，每个月拿出钱定投我知道了，那如果我有一大笔钱3-5年用不到，我怎么定投呢？
其实，这种情况大家也经常会遇到，比如你一下子拿到了10万年终奖，想投入到定投计划中，那么怎么操作呢？
一般来说，即使你有一大笔钱，我们也不建议一次性买入，还是建议你分批买入，以分摊风险。
比如，你可以把10万块分到10个月去定投，就是把它分成10份，每个月投1万，这样去操作。
这是常规年景的操作。有人可能又问了，比如在现在大跌的情况下，我有10万想开始定投怎么操作呢？
以现在的行情，大盘在2600-2700之间震荡，是绝对的低估的，你可以考虑在这个区间内买入，建立一个定投底仓。
比如你一个月定投5000，预计你5年定投总额累计会达到30万。10万相当于你定投总额的30%，那么你就可以在2600-2700之间把这10万全部投进去。你的30%的低位底仓就建好了，即使未来行情上涨，有底仓在，也会帮你拉低些定投成本。
不过，这里10万全部投入进去，也不是说一笔交易我就投10万。你还是可以制定一个分批买入的方案的。比如2700点投1万，2600点投3万，2500点投6万等。至于投入金额和点位设定，完全看你对大盘的预期。
记住一点，不要妄想把所有的钱都抄底在最低点，没有绝对的最低点，最低点永远都是一个相对低估的区间，而不是点。我们只要尽可能在这个区间内多建仓就好。
五、指数基金无论什么时候都适合定投吗？
比如经常有朋友问“大盘已经涨到4000点了，还要继续定投吗？”
其实单纯的点位是无法判断适不适合定投的。不过，可以肯定的是，指数基金并不是一直适合定投的。
所以我们前面才说，我们会在指数处于低估区域的时候坚持定投，但处于高估区域，也就是价格明显高于其自身价值的时候我们就停止定投。
如果4000点已经是牛市迹象，且指数明显高估的时候，我们当然就停止这个指数的定投啦。
有朋友又要问了，那指数高估的时候，我们岂不是找不到适合定投的产品了？
额，也不是这么说。你不记得我们前两篇文章介绍了那么多指数基金了吗？风水轮流转，东边不亮西边亮，这个指数高估了，也许其他指数就低估了呢？所以，我们只要换个指数继续定投就好了啊。
那么现在关键问题出来了，我怎么才知道指数是不是低估或者高估了呢？
好了，这个问题，又是一个宏大的展开命题，我们就放在下一篇继续讲。欢迎持续关注！
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