2021年，光伏行业里有金矿，谁是最强王者！

节前我曾发过一篇关于光伏个股福斯特的文章，比较感兴趣于光伏产业链上的胶膜环节，今天再分享一点2021年我对光伏行业赛道的投资体会。

光伏行业，我最开始盯的是总龙头隆基股份，由于认知有限，在半路就早早下车，如今股价翻倍。那么，还有机会吗？现在再谈光伏投资还有意义吗？

答案是有意义，光伏投资可以考虑。正如我在分享福斯特时就谈到，2021年后，是光伏行业各环节利润的再分配。

光伏行业对于传统能源行业的替代潜力，吸引着无数的金融资本，只要这个替代过程还未结束，行业成长空间和能源替换潜力就一直存在。

这么说吧，光伏作为一种清洁能源，按照国内能源战略步伐，是“2030年碳达峰”、“2060年碳中和”（意思是中国二氧化碳排放力争于2030年前达到峰值，争取2060年前实现碳中和）。在这个大背景下，“十四五”期间，国内装机高速增长信号愈发明确。

时间再拉长一点看，十四五规划里面，未来5年光伏对非石化能源的占比要提升到20%，现在的光伏发电只占社会用电总量的3%，渗透空间还非常大。到2060年，如果要实现碳中和的目标，光伏渗透率大概要达到60%。未来很长一段时间，将是确定性的持续年化20%增长。

因此，光伏的投资逻辑值得继续重视，2020年光伏个股的上涨才只是开始，这个行业的成长性，远远还没有到头。

光伏产业链，无论是从晶体硅替代薄膜路线，还是从单晶硅片替代多晶硅片，无非就是围绕晶硅的路线在争夺。

光伏主产业链，从上游到下游，分别是硅料、硅片、电池片、组件和电站，比如集中式电站和分布式电站。主产业链之外就是一些辅产业链，比如胶膜、光伏玻璃、逆变器、支架等。

A股得天独厚，国内的光伏企业，在产业链里面，很多都处在龙头地位，国内的硅料、硅片、组件，在全球的产能占比是60%、70%以上，全球组件出货前十名中80%为中国企业，光伏各环节龙头企业的市占率和竞争力，更是不断增强。换句话说，全球光伏要看中国。

光伏要突破清洁能源，替代传统能源的关键点，目前光伏发电效率越高，成本越低。当光伏效率提升成本下降，光伏发电成本接近火电发电成本，实现全球光储系统平网的时候，光伏替代煤炭原油等传统能源的最后一公里。

那么，光伏行业里哪些股香呢？这是仁者见仁的事，我从之前分享过的光伏行业个股里，按关注度重要性，进行排序的是：福斯特>隆基股份>通威股份>北方华创>捷佳伟创>阳光电源>锦浪科技>福莱特>晶盛机电>晶澳科技>中环股份>帝尔激光>东方日升