爱问财知｜第一名的基金就是好基金吗?

问

第一名的基金就是好基金吗? 工银瑞信投教基地 梦梦

不！选基金不能光看基金收益率，尤其是不能只看月度排名、季度排名。当然也并不是说收益率无用，而是倡导大家应该更正确地使用收益率。这里有两大原则可以作为参考：

工银瑞信基金

爱问财知：第一名的基金就是好基金吗？@工银瑞信基金 #基金

视频号

01 综合评估短、中、长期业绩

例如整体评估基金三年到十年的表现。一般情况下历史业绩最少回溯三年，这也是全球性基金评选机构的统一标准。

02 同时参考风险收益指标

评价基金时，除了使用以净值涨跌计算的收益率外，也还可以借助一些专业的基金评价系统和工具，查询风险收益指标，比如最大回撤、夏普比率等。

最大回撤

在选定周期内任一历史时点往后推，产品净值走到最低点时的收益率回撤幅度的最大值。

最大回撤=Min{（Xi-Xj）/Xj）*100}；

（Xi、Xj为用户所选区间内所有的复权单位净值，i>j，即Xi对应的净值日期必须在Xj的后面。）

夏普比率

表示每承受一单位风险，会产生多少的超额收益。若为正值，代表基金报酬率高过波动风险；若为负值，代表基金操作风险大过于报酬率。比例越高，投资组合越佳。

夏普比率=（平均收益率-无风险收益率）/收益率标准差。

计算步骤：

   1.根据计算周期（日、周、月、年）在所选时间段内拆分出n个区间（剔除不完整周期）

   2.调用平均收益率和收益率标准差指标

   3.将Rf-无风险收益率折算到用户设定的周期，代入公式进行计算：（平均收益率-无风险收益率）/收益率标准差

无风险收益率折算：

   日：（1+无风险收益率）^(1/250)-1

   周：（1+无风险收益率）^(1/52)-1

   月：（1+无风险收益率）^(1/12)-1

   年：（1+无风险收益率）^(1/1)-1

风险提示：本信息不构成任何投资建议，投资者不应以该等信息取代其独立判断或仅根据该等信息做出决策。我们力求本材料信息准确可靠，但对这些信息的准确性或完整性不作保证，亦不对因使用该等信息而引发的损失承担任何责任。基金投资需谨慎。投资者投资工银瑞信基金管理有限公司管理的产品时，应认真阅读基金合同、招募说明书、基金产品资料概要等相关法律文件，并选择适合自身风险承受能力的投资品种进行投资。

欢迎关注工银瑞信

你的分享、点赞、在看 我都喜欢