市场是变幻莫测的,不变的是风险越高,收益越大,难度也越大。就像货币基金年年正收益,已经形成了人们的共识认知,对于基金经理来说比较容易。根据风险等级来看,相对于偏股型基金,债券或者偏债类的年年正收益的业绩,实现起来也比较容易些。
所以,本期的年年正收益,首先在范围上选的是:股债平衡类基金、灵活配置型、偏股混合、股票型等基金。然后筛选条件有两个:
一、筛选条件
(1)年年正收益:只筛选到了2015年,再往前就没有了,这就是连续7年正收益的范围。
(2)成立以来年化超10%:如果选年年正收益,那干脆买货币基金。所以设置这个指标是为了一些混合基金长期业绩不行,至少设定个年化收益,不能仅仅正收益。
二、八只产品
这里找到的8只满足要求:连续7年年年正收益且成立以来年化超10%,具体如下:
比较有意思的是,6只基金是与美股相关的QDII基金,仅2只是灵活配置型基金。
这两只分别是交银优势行业混合和长城稳健成长灵活配置混合。
年化收益率最高的是纳指ETF达到了17.82%。本表里最低的年化收益是长城稳健成长灵活配置混合是11.15%,这已经非常不错了。
三、现象特征
1、风险收益指标分别如下:
以上平均最大回撤率是27.93%,回撤最小的是长城稳健成长灵活配置混合,该基金表现比较稳。
平均夏普比率是0.9002,夏普比率最高的是纳指ETF。
2、连续7年“年年正收益”的股票类基金有21只
如下图,按照成立以来年化收益降序如下:
这里面的东方多策略灵活配置混合,虽然是年年正收益,但是年化收益太低,成立以来年化收益1.27%,这个收益还不如存定期或者买货币基金。
其他20只产品成立以来的年化收益都是6%以上,相对比较优秀了。
3、1只成立以来年年正收益的基金
(1)嘉实美国成长股票
嘉实美国成长股票(QDII)成立于2013年6月14日,此后的9个完整年度里,连续都是正收益,并且成立以来的年化收益达到了12.56%,已经非常优秀了。目前美股有点高,先纳入个人基金池,暂不操作。
看今年以来的业绩是-16.79%,不知道是否能保持战绩,且持续关注着。
(2)基金经理没换人
年年正收益最担心的是基金经理换人,难能可贵的是该基金经理是一直担任的,特别牛,刚加入就是投策会成员,并且一直担任该基金的基金经理至今。
4、今年以来正收益仅两只
今年以来市场波动很大,也是考验基金经理主动管理能力的时刻,此时的筛选条件增加下今年以来正收益,即:连续7年“年年正收益”+今年以来正收益时,仅2只产品:鹏华弘泰混合和南方绝对收益,年化收益都是在6%以上。
综上,我们发现了下面这20只基金“连续7年年年正收益+年化超6%”,表现非常不错,其中也有几只表现非常亮眼的。
亮点一:8只连续7年“年年正收益+年化收益超10%”。(上图标红成立以来年化收益超10%的8只)
亮点二:1只成立以来年年正收益且年化超12%且基金经理没换人,嘉实美国成长股票。
亮点三:2只连续7年“年年正收益”+今年以来正收益+年化收益超6%,鹏华弘泰混合和南方绝对收益。
亮点四:2只连续7年“年年正收益”+年化收益超10%的投向国内的灵活配置混合基金:交银优势行业混合和长城稳健成长灵活配置混合。
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本文完。
- 交银优势行业混合(519697)
- 嘉实美国成长股票美元现汇(000044)
- 南方绝对收益(000844)
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