重大资产重组预案之探讨

长假期间，阅读了国旅联合2023年1月20日公告的《发行股份购买资产并募集配套资金暨关联交易预案》（以下简称预案）。几点感想，与大家共同探讨：

广大投资者需要注意的是预案中的拟购买资产。从预案公布的财务数据得知：6家公司的注册资本分别从1000万元至3000万元；2021年/2022年的合计净资产分别为6701万元/44215万元（其中樾怡酒店2021年未设立，2022年净资产为37757万元，疑似房屋、土地已经作为出资）；2021年/2022年的合计利润分别为854万元/-736万元（其中樾怡酒店2021年未设立，2022年利润为-1202万元）。

众所周知的原因，最近几年对旅游类相关公司的伤害是十分严重的。所以，预案中的拟购买资产也无法逃脱“新冠”的魔咒，对此，大家还是有心理准备的，随着疫情的转折，期待预案中的拟购买资产能够走出困境，发展壮大。

但需要注意的是：预案中的拟购买资产目前还不是优质资产，还需要培育和经营。因此，以合适的价格进入国旅联合是重中之重。本人认为：以报表显示的净资产（或小幅度溢价）作价比较合适。