债券型基金的魅力在于,投资人在追求长期收益时承受的波动可能比较低。但低波动,不意味着0波动。

之前小长给大家做过科普,排除周末或节假日没有更新净值的情况,债券基金日涨跌幅出现“0”跟日涨跌幅为正或为负一样,基本都是属于正常现象,债券基金属于风险收益等级较低的品种,总体波动相对较小。

当债券基金日涨跌幅出现“0”的时候,如果投资人对债券基金未来表现不那么有信心的话,不妨可以问问这三个问题:


问题一:这只债券基金过往业绩能足够给人信心吗?

长城短债A自成立以来908个交易日累计净值创新高567次,其中净值上涨及涨跌幅为零天数合计826天,表现亮眼。当然,过往基金业绩不代表未来表现,但是对于未来,我们或许可以多些信心。

数据来源:长城基金官网,累计净值经托管行复核,时间截至2023年5月30日,过往基金业绩不代表未来表现,市场有风险,投资需谨慎。


问题二:这只债券基金的基金经理足够让我有信心吗?

基金经理邹德立,是长城收益宝基金经理也是余额宝基金经理之一。有着16年深耕债市投研、超11年公募基金投资经验,目前管理规模超1500亿,是名副其实的债券市场“老司基”。

长城基金总经理助理、现金管理部总经理

对于现金管理出身的基金经理来说,风险管理是他在管理基金产品过程中最为看重的事情。由于长期投身于对债券市场的研究,邹德立深知风险控制的重要性,形成了收益之前先考虑风险的投资习惯。

因此,在管理现金增强版的短债型基金产品时,他对组合的要求是希望秉持精选高等级债券的投资原则,尽量规避“雷”债,在稳健的前提下,尽量争取高收益。

在邹德立看来,“要获得好的收成,就必须考虑投资理财的安全性、流动性和收益性。很多时候,国内投资者对于预期投资回报率往往期望过高,因此忽略了理财风险,陷入理财亏损的不利境地。这些都是需要引起投资人高度重视的问题。”

数据来源: 邹德立在管七只产品(长城货币市场基金、长城工资宝货币市场基金、长城收益宝货币市场基金、长城短债债券基金、长城鑫享90天滚动持有中短债债券基金、长城中证同业存单AAA指数7天持有期证券投资基金、长城鑫利30天滚动持有中短债债券型证券投资基金)合计规模1747.04亿元,合计持有人1619.37万人。长城鑫利30天滚动持有中短债债券型证券投资基金规模来自成立公告(成立于2023年2月17日),其余数据来自基金定期报告,其中规模数据截至2023年3月31日,持有人数据截至2022年12月31日。


问题三:这只债券基金背后的基金管理人足够让我有信心吗?

除了能干、专业、维护投资者利益的基金经理外,长城基金作为基金管理人也致力做投资者坚实的靠山。长城基金深耕固收投资17年,组建了宏观利率、信用、转债、货币市场等四大研究小组,固收管理总规模达2087.37亿元,其中债券基金规模合计648.01亿元。公司旗下纯债类基金近两年收益率7.29%,位居同类前15%(17/120)。(注:规模数据来源:基金定期报告,截至2022年12月31日,业绩与排名数据来源于海通证券,截至2022年12月30日。评价结果并不是对未来表现的预测,基金过往业绩不预示其未来表现,投资须谨慎。)

长城基金始终将投资者利益放在首位,践行“客户利益至上”的发展理念。如长城短债的短期涨跌幅没能满足投资人的目标期望,也希望投资人能多些耐心,我们基金经理和专业的固收团队,会用专业能力,力争给投资人交出一份满意的答卷。

$长城短债债券A(OTCFUND|007194)$

$长城短债债券C(OTCFUND|007195)$

$长城收益宝货币A(OTCFUND|004972)$

@天天精华君

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