在公募基金披露完二季报后，一些投资者朋友给我截图——诺安科技组的2只基金前10大重仓股都大幅减仓半导体，转而加仓AI板块。
其中，一只是蔡嵩松的$诺安积极回报混合A(OTCFUND|001706)$，另一只是陈衍鹏的$诺安益鑫灵活配置混合A(OTCFUND|002292)$。这两只基金Q2都新增了$寒武纪-U(SH688256)$。
然后，不少媒体开始拿蔡经理的这次调仓做文章，说诺安“不看好半导体了，开始豪赌AI了”。
于是，不少投资者朋友问我该怎么看？
问我算是问对人了！
诺安科技超市3只基金，我都买过！
诺安科技超市目前共有6只基金，今年业绩整体都相当亮眼。
早在2021年，我就买了其中最热门的“诺安成长混合”，并且一直持有至今。虽然“诺安成长”在诺安科技组的6只科技基金中涨幅最小，今年来仅涨了5.2%；但在规模超200亿的大规模股混型基金中，它的业绩可是排在第1名的。
在我个人基金持仓中，按照金额排序的话，“诺安成长”是今年给我盈利较多的一只基金：
除了诺安成长，其实早在在去年下半年“数字经济、信创”概念刚开始兴起时，我就开始挖掘相关基金了，可是，当时市面上主投数字经济的基金相当少。为了抢占先机，我选了当时早已布局“数字经济”的“诺安创新驱动”。
庆幸在去年提早的布局，让我享受到了今年初“信创、数字经济”概念引发的大涨。而我买的这只诺安创新驱动，今年来最高涨幅也一度达到33%！
然而，对我来说，今年比较遗憾的是，我踏空了这波ChatGPT和AI的大行情。所以，这几天我又趁AI板块回调，设置了重仓AI板块的“诺安积极回报”的日定投，期待定投能给我带来“微笑曲线”。
毕竟AI今年涨了不少，现在一次性投入太多总感觉不够稳妥，还是谨慎一点，采用定投参与更合适。
诺安基金真不看好半导体了？
人红是非多！
很多博主都喜欢蹭蔡经理的热度，当然也包括我。
但是起码我不会睁眼说瞎话～～
于是，每次我看到“蔡嵩松清仓半导体”之类的文章，我都忍不住出来解释一番！
那么，蔡经理乃至诺安基金，到底有没有清仓半导体，ALL in 人工智能呢？
要回答这个问题，首先我们需要先了解一下“诺安科技组”。
这要说起2018年，那年“卡脖子”成了我国硬科技领域不得不面临的问题。于是，在确认“国产替代、科技兴国”为未来重点发展方向后，诺安基金就开始重点布局“科技投资”了。而当时首要布局的就是最紧迫的半导体。时隔多年至今，半导体仍然是诺安科技投资中的重点板块。
也正因为从2018年诺安就决定要重点投资科技，也就不难理解为什么“诺安创新驱动”能在去年底就布局“数字经济、信创”板块，这就是厚积薄发。
到了2020年7月，诺安基金已经培养和增聘了多名优秀的科技领域研究员与基金经理，于是“诺安科技组”应运而生。而“诺安科技组”的首要目的，就是加大科技板块中各个细分领域的研究，挖掘科技细分中高景气、高质量的个股。由此延申，诺安基金将旗下科技类产品也聚合成“诺安科技超市”。
在诺安科技超市中，目前有6只基金：
从上表可以明确发现：半导体芯片仍然是诺安科技组的布局重点！所以，根本没有“豪赌AI、清仓半导体”一说。
诺安科技超市6只基金，究竟有何区别？
诺安科技组在管的6基金，今年来业绩都不错，那么它们之间究竟有何区别？
在我仔细分析后，总结了3个维度的不同。
1、基金经理不同
“诺安科技超市”是由“诺安科技组”的基金经理们共同构建的，里面有些新锐基金经理可能大家还不太了解，不过他们都有很强的过人之处。
文章开头提到的陈衍鹏，被称为未来科技“擎灯者”。既然叫这个名字，说明他在挖掘“未来科技”细分行业和个股上，很有一手。
翻看陈经理的过往经历，他在一二级领域都有很丰富的研究经历，深耕科技领域，自己也是“科技发烧友”。他在二季报中明确提出后续将关注两条主线：一是AI在B端如医疗、金融、教育、传媒等行业的应用；二是关注半导体设备材料环节、AI 芯片等领域的国产化。
从2020年10月陈衍鹏经理开始管理“诺安益鑫”以来，截至今年上半年，期间任职回报为26.65%，超越同期沪深300的超额收益有45%！
还比如，大家关注的与蔡经理一起管理“诺安成长”的刘慧影小姐姐，她之前在美国时就研究科技股，对半导体产业链非常了解。回国后通过“中美对标”，过复盘海外芯片龙头的成长经历，为分析国内芯片公司提供了新的视角。据说，她擅长发现前瞻机会，并且也是半导体国产替代的坚定拥趸者。
另外，诺安创新驱动的基金经理之一左少逸也是有丰富的实业经验，曾在龙头券商担任计算机首席分析师，研究基础扎实，对数字经济、信创等领域十分了解。
具有宏观视角的诺安研究部总经理邓心怡也参与了部分产品的管理。
2、 侧重的科技细分领域不同
诺安成长（与半导体龙头长期陪伴）、诺安优化配置（半导体领域超强景气度）：目前这两只都更侧重半导体
诺安积极回报（极具锐度的泛科技布局）：目前更侧重AI板块
诺安创新驱动（锁定计算机与数字经济赛道）：重点布局数字经济、信创板块
诺安益鑫（精选未来科技里的国之重器）：目前主要在AI和半导体中挖掘细分行业
诺安和鑫（专注中长期数字中国布局）：行业最分散，均衡配置AI 半导体 数字经济
3、投资风格不同
比如，刘慧影管理的“诺安优化配置混合”与蔡嵩松管理的“诺安成长混合”，都是重仓半导体，但是前者采用景气度趋势投资，动态调整；后者挖掘龙头后持有不动。诺安益鑫相对其他几只产品前十大重仓股集中度更低等等。
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这些年来，我是看着诺安基金从“蔡经理”逐步成长为“诺安科技组”，希望能扎扎实实做好科技研究，成为我国公募基金中，投资科技领域的标杆！
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