安琪酵母(600298)：国内需求恢复，糖蜜成本有望下降，9家机构给予“买入”评级

【U财经】1月5日数据显示：9家机构给予安琪酵母(600298)“买入”评级，在【U财经】--U股票--机构--买入榜中排名第158。

给予“买入”评级的机构：9家

开源证券  买入

展望全年国内需求弱复苏、酵母增速逐渐企稳，国际市场份额有望稳步提升。我们对糖蜜下降相对乐观：（1）广西、云南产区甘蔗长势良好，预计单产提升约10%、恢复至正常水平，预计甘蔗糖蜜供给同比增约10%。（2）预计2023-2024年玉米增产4%，预计玉米价格高位下弱势震荡，对糖蜜价格干扰降低。

天风证券  买入

我们认为公司全年有望维持稳健增长，我们看好公司作为龙头竞争力的持续提升，以及酵母市场长期潜力的开启，建议积极关注。根据三季报业绩，收入增速环比回落，归母利润增速为中个位数，且22Q4基数较高，我们略调整盈利预测，预计23-25年公司收入分别为140.54/157.47/176.22亿元（前值为143.90/161.19/180.34亿元），归母净利润分别为13.93/16.84/20.28亿元（前值为15.13/18.23/21.89亿元），对应PE分别为22X/18X/15X，维持“买入”评级。

国海证券  买入

由于三季度利润增速较低，我们下调公司盈利预测，预计公司2023-2025年EPS分别为1.59/1.82/2.10元，对应PE为22/19/16X，鉴于公司核心竞争力不变，成本明年有下行的可能性，我们维持“买入”评级。

除上述机构外，该股还有更多机构给予“买入”评级，详见【U财经】--安琪酵母(600298)，选择“操作”，。

$安琪酵母(SH600298)$ $涪陵榨菜(SZ002507)$ $桃李面包(SH603866)$