大行予威高股份（1066.HK）买入评级 目标价10港元

高盛发布研报，维持威高股份$威高股份(HK|01066)$“买入”评级，目标价10港元。

报告指出，由于带量采购(VBP)影响超预期、22年下半年通用耗材中疫情相关产品的基数较高、美国加息导致融资成本增加以及新产品研发费用增加等因素，23财年业绩表现欠佳。但随着估值的吸引力不断提升，投资者对该公司的兴趣在增加。该行预计市场将重点关注3月份业绩会公司对于24财年业绩指引、嵴柱库存补偿的进展、行业反腐进展和医院流量恢复情况以及公司的投融资计划等方面的回应。

该行预计公司将从2024年起恢复到两位数增长水平同时，预计公司2024-25年市盈率为9.6倍/8.7倍，2023-25年每股收益调整为0.44、0.52、0.57(Rmb)。