心脉医疗：半年度营收预计增长30%，海外并购提升全球竞争力

心脉医疗近日发布2024年半年度业绩预告，预计上半年实现营收7.77至8.08亿元，同比增长25%至30%；归母净利润达3.91至4.19亿元，同比增长40%至50%。公司还宣布将以6500万美元收购Optimum Medical Device Inc.（OMD）72.37%的股权，以增强其全球竞争力。

下一阶段，心脉医疗将通过其创新产品和新市场的拓展实现进一步增长。2024年上半年，公司创新产品如Castor分支型主动脉覆膜支架等驱动销售和净利润大幅增长，同时新产品Talos和Fontus的终端植入量也显著增加。公司在国内地市级与县级医院的布局以及在欧洲、拉美、亚太等海外市场的推进都表现积极。

此次收购OMD及其子公司Lombard，将为心脉医疗带来显著的技术、产品和市场优势。Lombard拥有符合CE、FDA及日本PMDA标准的研发和生产体系，其丰富的产品线和先进的制造技术能提升心脉医疗的产品竞争力和生产效率。OMD的经营业绩也在持续改善，2023年同比增长43.55%，亏损逐步收窄，预计2024年度将实现扭亏为盈。

心脉医疗的投资前景被银河证券看好，预计其归母净利润预计在2024年至2026年分别达到6.67亿、9亿和12.11亿元。在国际市场上，公司计划通过建立欧洲业务平台和多个境外中心实现深度市场覆盖，力争到2029年在欧洲主动脉瓣覆膜支架市场的市占率超过10%。

然而，公司面临海外市场拓展、研发进展及新品推广效果等潜在风险。尽管如此，心脉医疗被认为具有成长为全球心血管领域领导企业的潜力，继续获得银河证券“推荐”评级。