转发 中际旭创的800G下半年大爆发，客户数量最多、合同最多、产能最多

闷得而蜜修改于昨天 20:56· 来自雪球

AI光通信市场捷报频传，说明行业景气度越来越好。今年的中报，易中天的业绩也非常亮眼，在全行业，可以用鹤立鸡群来形容。尤其是新易盛，今年上半年的业绩增速会更强劲。

不过呢，还是要提醒一下，投资一定要面向未来。未来2、3个季度，既有产能，又有客户份额，还有技术持续迭代升级的，只有中际旭创一家。 新易盛和天孚通信，未来两个季度的业绩环比增速，是有限的，甚至可能还比不过工业富联、沪电股份这些靠量增长企业。

1、新易盛主要靠400G，增长的红利在上半年吃完了，下半年后新增长点不突出；

2、天孚通信的800G，他的金主爸爸Mellanox并没有扩大份额，而1.6T呢短期又发不了货，所以，下半年后新增长点也很少。

3、中际旭创的800G下半年大爆发，客户数量最多、合同最多、产能最多；硅光模块快速导入市场，增厚利润；1.6T在四季度实质性发货。另外，市场传回来信息，因为供应太紧张，下半年没有年降了，进一步提升大家的利润预期