金诚信：2024年上半年净利润增长超过50%，矿山资源业务表现强劲

西部证券发布的最新点评报告显示，金诚信在2024年上半年实现归母净利润6.00-6.30亿元，同比增长49.12%-56.57%，扣非后净利润为5.97-6.27亿元，同比增长50.61%-58.18%。公司Q2单季度归母净利润为3.41亿元，同比增长57.14%，扣非后为3.42亿元，同比增长61.85%，均显著超出预期。

报告指出，金诚信业绩增长的主要驱动力为矿山资源开发项目的提产增效和矿山服务业务的稳健增长。具体来看，公司2023年首次实现资源销售收入6.26亿元，毛利率为48.37%。2024年，龙溪铜矿和两岔河磷矿项目的增量贡献显著，包括计划全年实现铜金属生产2.00万吨、销售2.20万吨，以及全年30万吨磷矿石的生产及销售目标。

在矿山服务业务方面，金诚信顺应专业化、全球化和大型化的产业发展趋势，通过深度绑定和深刻理解头部客户，抢占市场先机。公司具备领先的深部资源开发服务技术和装备智能化一体化优势。在手订单充足，矿服业务的持续性较强。

西部证券预计金诚信2024-2026年每股收益（EPS）分别为2.63、3.63和4.45元，市盈率（PE）分别为18、13和11倍，维持“买入”评级。该报告同时提醒，投资者需关注矿服业务合同执行和资源开发进度不达预期、应收账款风险等。