7.26日早盘

消息面：

1.3000亿!两部门印发《关于加力支持大规模设备更新和消费品以旧换新的若干措施》-点评：两部门出台政策，补贴力度高，涵盖汽车、家电等，新能源车、燃油车补贴提升，家电补贴标准高于预期，还有货车、公交等。意在对冲房地产下滑稳住 GDP。此利好出台后，港股海尔智家等上涨，不过A 股汽车整车板块昨天午后异动，今天走势难料。

2.减持红利股、转向成长股!多位明星基金经理解释调仓

    -点评：上半年高股息红利股上涨，现部分公募基金经理减持，转向成长赛道，如医药、消费、新能源等，因其性价比高，底部的光伏已现涨势。

3.大幅升值!在岸、离岸人民币兑美元双双升破 7.23

    -点评：昨天人民币大幅升值，原因包括央行降息引发经济走强预期、日元暴涨联动、市场交易特朗普“弱美元”政策等。对A股是利好，但市场信心不足反应不大。今天7月政治局会议大概率落地，若政策超预期或驱动人民币升值吸引外资，A股核心资产有望走强。

    策略：大A暂时貌似扛住了美股大跌的影响，然而周四量能降至6000亿以下，也许能稳定几日，但仍难以判定是否为拐点。个人依旧持续看好 IP+光模块+国产算力(今年预计是产业主题投资的大年，会涌现一批5-10倍的趋势股)，会择机做T，动态优化并调整持股组合。

今日标的

    上海沪工(603131)商业航天+卫星导航，建议稳健者在绿盘附近低吸，大幅低开也可以直接买。