外围持续动荡下，重视军工下半年机会

今天虽然尾盘拉红了，但整体走的不是很行，不过当前缩量情况下能走成弱反弹已经不错了，只能说希望越小失望越小。

盘面上，又是政策利好相关：教育、创新药、光伏储能、游戏等这些板块涨幅居前，但感觉还是一波轮动为主，持续性有待观察。跌幅方面，贵金属、大金融这些大权重个股跌幅居前，汽车板块也有所调整。

光伏这波虽然涨了，但实际“内卷”情况改善不大，加上出海利好也仍在预期阶段，确定性不好说。比较起来中位的航天军工和低位光伏，还是更看好军工。

首先低空、航天和军工有部分票都有一定重叠，下半年开始航天活动将进入密集期，与低空经济后续的相关政策利好叠加起来也能带来多重催化。

订单上，6月开始军工招标订单逐步恢复，Q3Q4也有机会看到几个主要赛道有更多订单持续下发，相对应的今年Q3之后整体军工板块在业绩端也将有一定的改善。

叠加上外围局势再次进入不稳定期，在军工装备规划总盘不变的情况下，目前高低切的增量资金还在持续配置，总体上军工这波行情走持续的可能性更大，当然也建议可以灵活把握低空、商飞这些相关的新兴领域投资机会。

$中航沈飞(SH600760)$$三角防务(SZ300775)$$中航西飞(SZ000768)$

#机构密集调研，商业航天继续火？#