行业动态、产业链变化
据乘联会，8月1日至11日，乘用车市场批发38.7万辆，同/比-15%/+14%，累计批发1410.7万辆，同比+4%；8月1日至11日，新能源车市场批发22.1万辆，同/环比+29%/+16%，今年以来累计批发578.3万辆，同比+30%。
光伏主产业链价格，根据PVinfoLink的数据，多晶硅（致密料）均价为21.5美元/千克和39元/千克，均环比持平；多晶硅（颗粒料）均价为36元/千克，环比持平。N型单晶硅片（182-183.75mm，130m）均价为1.100元/片，环比持平；N型单晶硅片（182*210mm，130m）均价为1.250元/片，环比持平；N型单晶硅片（210mm，130m）均价为1.550元/片，环比-3.1%。单晶PERC电池片（23.1%+，182-183.75mm）均价为0.039美元/瓦和0.290元/瓦，环比持平；单晶PERC电池片（23.1%+，210mm）均价为0.039美元/瓦和0.290元/瓦，环比持平；TOPCon电池片（24.7%+，182-183.75mm）均价为0.290元/瓦和0.038美元/瓦，环比持平；182*210mm和210mmTOPCon电池片（24.7%+）均价为0.290美元/瓦、0.290元/瓦，环比持平/环比-3.3%。双面双玻PERC组件（182mm）均价为0.100美元/瓦和0.780元/瓦，环比持平；双面双玻PERC组件（210mm）均价为0.100美元/瓦和0.800元/瓦，环比持平。双面双玻单晶TOPCon组件（182mm）均价为0.110美元/瓦和0.830元/瓦，环比持平；双面双玻单晶HJT组件（210mm）均价为0.125美元/瓦和0.950元/瓦，环比持平。
锂电产业链价格方面，锂钴镍锰原材料：金属锂-1.3%至77.50万元；碳酸锂-8.2%至7.25万元；LiOH-3.6%至8.00万元；MB钴-2.4%至11.30万元；电解镍-1.4%至12.95万元；硫酸镍-0.5%至2.78万元；其余各类价格稳定。正极材料：三元材料5系动力型-1.8%至10.70万元；三元材料811型-0.3%至15.05万元；磷酸铁锂动力型-4.6%至3.52万元；其余各类价格稳定。负极材料：各类价格稳定。隔膜：各类价格稳定。电解液：六氟磷酸锂-4.3%至5.50万元。添加剂及辅料：PVDF（三元）-3.9%至12.25万元；PVDF（LFP）-2.7%至5.35万元；其余各类价格稳定。溶剂：各类价格稳定。电池：各类价格稳定。
市场整体走势
上周新能源板跟随大盘整体向下调整，相比大盘表现较差。
数据来源：iFind，数据截止时间：2024年8月16日，指数涨跌幅仅供参考，不预示未来表现，也不代表具体基金表现。沪深300指数代码000300，科创50指数代码000688，新能源指数代码000941。
行情解读
上周新能源板跟随大盘整体向下调整，相比大盘表现较差。电力设备涨跌幅表现在31个申万一级行业中排名第18。汽车板块表现也较为一般，涨跌幅在31个申万一级行业中排名第14。
汽车板块，8月第1/2周乘用车上险销量为45.9/40.4万辆，新能源渗透率49.7%/52.9%，虽然是淡季，但需求表现相对坚挺。上周多款重点车型上市/开启预售：极氪001/007上市，售价分别25.90-32.90万元/20.99-29.99万元，在智能座舱、智能驾驶上有所升级，升级成双英伟达Orin-X智驾芯片+激光雷达，支持高速+城区的领航智驾功能；全新岚图梦想家首次公开亮相，搭载华为乾崑ADS3.0智驾系统。后续8月至9月将迎来新车密集催化，重点新车包括长安深蓝S05、阿维塔07、腾势Z9、方程豹8、领克Z10等车型，政策刺激和优质供给驱动下，看好自主份额继续提升。
中游的锂电产业方面，虽然供过于求的矛盾仍在持续，但边际上，受益于储能出货放量叠加下游整车需求稳定，近几个月锂电排产维持稳定，产业链开工率继续提升；材料价格逐步见底稳定，尾部企业持续出清中。我们将持续关注产业链价格的变动情况。
光伏板块上周传来积极消息，通威收购公告成为市场焦点，一方面此次重磅收购开启行业兼并整合的序幕，市场集中度有望提升，另一方面也表明当前光伏行业经营压力已经较大，行业已处于周期底部，未来有望经历出清过程，或将成为光伏板块最为重要的反转信号；此外，据SOLARZOOM光储亿家公众号，美国拟将太阳能低关税配额从5GW提升至12.5GW。虽然光伏的主产业链仍难见供需反转，但当前板块或已经处于基本面底部，股价层面对基本面的反应也相对充分，当下我们也会持续跟进板块的变化情况。
风电板块，2024年至2025年放量节奏有望提速。广东区域：帆石一陆续启动施工类招标、帆石二完成风机采购，青州六风机基础陆续发运，省管7GW竞配项目已全部完成核准。广西区域：防城港A场址2023年底首批并网，二期塔筒制作已开始；钦州项目已核准并完成EPC招标，并开启风机基础招标。海南区域：CZ1-3项目已开工，万宁漂浮式项目完成风机以及风机基础招标，预计今年CZ7、CZ8、CZ9等3个海风示范项目也有望开工。福建区域：连江外海、马祖岛、福建平潭A区、平潭长江澳项目已在今年陆续完成风机招标；近日，长乐外海I（北）、J、K项目陆续核准。浙江区域：2023年至今有8GW+项目核准，预计2024年及以后逐步开工，其中苍南1号二期、瑞安1号、玉环2号、嵊泗34项目陆续完成风机或海缆采购。江苏区域：2.65GW竞配项目均已核准并完成主要设备招标，军事问题基本解决，下半年逐步开工。上海区域：800MW竞配陆续启动招标，其中，奉贤二期已取得用海预审批复。山东区域：渤中G、半岛南U1/U2、半岛北N2、半岛北BW项目列为2024年省重点项目，此外半岛北L场址已启动风机采购，进展提速。其他区域：河北海风逐步破冰，唐山300MW、山海关500MW、秦皇岛JD1-2500MW项目均在2023年至2024年核准，唐山项目完成风机招标，山海关、祥云岛项目开启EPC招标；大河IV2首批并网，国电投大连花园口项目核准、有望逐步启动。
电网方面，国家能源局印发《配电网高质量发展行动实施方案》，提出要建设一批满足新型主体接入的项目，结合分布式新能源的资源条件、开发布局和投产时序，有针对性加强配电网建设，提高配电网对分布式新能源的接纳、配置和调控能力。在今年2月发布《关于新形势下配电网高质量发展的指导意见》后，本次国家能源局发布《行动实施方案》，明确了目前配电网发展的重要指向和地位。随着新型电力系统建设的深入以及国网电网投资规模不断扩大，配网建设规模提升以及数智化转型将持续推进落地，配网自动化等领域布局领先的企业将率先受益。
相关基金
$红塔红土新能源主题精选股票C(OTCFUND|015538)$
$红塔红土新能源主题精选股票A(OTCFUND|015537)$
$红塔红土盛弘混合C(OTCFUND|006548)$
$红塔红土盛弘混合A(OTCFUND|006547)$
$红塔红土盛隆灵活配置C(OTCFUND|002718)$
$红塔红土盛隆灵活配置A(OTCFUND|002717)$
点击蓝色字体，查看详情~
风险提示:基金投资有风险，投资需谨慎。本材料不构成任何法律文件或投资建议或推荐。投资者在做出投资决策之前，请仔细阅读基金合同、基金招募说明书和基金产品资料概要等产品法律文件，在了解产品情况、自身的风险承受能力及销售适当性意见的基础上，理性判断并谨慎做出投资决策。基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利，也不保证最低收益。基金管理人管理的其他基金的业绩并不构成对本基金业绩表现的保证。@天天精华君 @天天话题君
本文作者可以追加内容哦 !
