博睿数据基本面反转

$博睿数据(SH688229)$  转 9月华为主升浪，建议重点关注【博睿数据】

公司最新重大变化：成为华为云独供

周末我们组织公司开业绩解读电话会，对中报及华为供货情况进行解读：

目前公司产品在华为验收收尾阶段，预计9月通过全部验收，Q3开始贡献收入。其可观测产品被华为云集成oem，跟随华为云与其底座鲲鹏、昇腾扩张，预计第一年产生收入3000万，后续每年快速增长

华为云给博睿收入空间极大，鲲鹏、昇腾服务器一年出货达百万台，博睿每年收取订阅费2000/台，带来的增量空间可达20亿/年，后续也随华为出海

为何华为选择博睿？以前华为用的是海外品牌dynatrace，由于国产化及信创需求，转而选择与博睿合作（华为17-18年前后也进行了自研，但是泛用性不达预期，就停止）

公司收入已达拐点，中报披露订单增速达38%，根据在手商机看，预计趋势仍将持续，公司预计今年收入增速为35-40%；明年收入增速50%，费用下降20%，利润7000万，参照海外龙头datadog 400亿美金（现金流80x），dynatrace 150亿美金（PE 80x），公司目前市值仅为15亿，成长空间极大，建议重视$博睿数据(SH688229)$