大家好，我是资配老炮！
今日盈亏：
今日可转债实盘组合+0.92%，配置组合+0.14%，目前两个策略大约各占一半仓位。
今日合计盈亏：+0.53%（+2.43万元）
2018年至今日，合计收益+130.11%（+260.22万元）
今日市场：
9月5日，沪指窄幅震荡，创业板指盘中涨超1%，随后上演冲高回落走势；市场成交5348亿元，较上个交易日缩量246亿；个股涨多跌少，沪深京三市超3900股飘红。截止收盘，沪指涨0.14%，深成指涨0.28%，创业板指涨0.65%。观察$沪深300ETF(SH510300)$分时图成交量可以发现，神秘资金又出手了。
外部恐慌消退，A股指数一度脉冲反弹，但很快就回归宽幅震荡。地量成交的市况下，热点继续快速轮动。受互联互通、版号等消息刺激，移动支付、电商与游戏等新热点领涨两市，但持续性仍需谨慎。
外部，日本央行再次加息的悬念未定；国内宏观政策相对平淡，短线指数预计维持弱势震荡。但新质生产力产业政策持续高频，预计“成长题材主导热点但快速轮动”的特征难改。
雪球策略：
今日交易记录：
转债方面：今天可转债等权上涨0.86%。我的组合上涨0.92%，$世运转债(SH113619)$正股涨停，按照既定策略卖出转债（收盘价高于卖出价，无超额收益），买入了小盘$泰林转债(SZ123135)$，该转债目前溢价率22.34%，2.1亿的规模，看什么时候被柚子翻牌子了。另外，之前中签的万凯转债今天上市破发，先拿着吧，不卖了。
经济观察与思考：
刘煜辉：全新的宏观状态下，既然商业银行已经丧失了有效的资金信用的分配功能，那就没有必要对它们的“利差”予以过度的保护。某种意义上，当下的银行更应该归位于“政府的银行”，淡化商业化盈利性要求，核心要务是配合财政政策实现重启经济循环。故此大幅度地降低存量房贷的利息水平，甚至可以与10年期和30年期的长期国债利率相绑定，其现实条件已经成熟。
虽然目前还没有落实存量房贷利率，但我觉得这件事的推进是大概率的，因为市场已经出现了存量房贷和首套房贷1.5%的息差倒挂。这当然严重不合理了，存量房贷的韭菜们又不是死人，他们肯定想尽一切办法置换贷款来降低利息支出，最后会导致各种不合规的乱象。
去年下半年的时候官方主导过一次存量利率的调降，整体下调了0.73%，效果还是明显的，但随着形势的发展，现在需要再来一次类似力度的调整，从而进一步给月供族们减压，可以说这是对释放消费潜力最有效的。但从今天人行领导的发言传递信号看，降利率节奏会低于大家预期。下面是具体内容：
今天中国人民银行货币政策司司长邹澜在国务院新闻办公室举行“推动高质量发展”系列主题新闻发布会上表示，降准降息等政策调整，还是需要观察经济的走势。他表示，法定存款准备金率是长期流动性供给的一项工具。与之相比，7天逆回购和中期借贷便利是对应的中短期流动性波动的工具。今年央行又增加了国债买卖工具，综合运用这些工具，目标是保持银行体系流动性的合理充裕，年初降准的政策效果还在持续的显现。目前金融机构的平均的法定存款准备金率大约为7%，因此还有一定的空间。利率方面，邹澜表示，央行持续的推动社会综合融资成本稳中有降。今年以来1年期和5年期以上贷款市场报价利率分别累计下降了0.1和0.35个百分点，带动了平均贷款利率持续下行，同时也要看到受银行存款向资管产品分流的速度、银行净息差收窄的幅度等因素影响，存贷款利率进一步下行也还面临一定的约束。邹澜表示，人民银行将密切观察政策效果，根据经济的恢复情况，目标的实现情况和宏观经济运行面临的具体问题，合理把握货币政策调控的力度和节奏。
另外近期也出了不少促进消费的政策：北京上海的居民收到了一个大礼包，政府真金白银的推出消费激励政策，仅上海这一次专项补贴的资金就超过了40亿，这笔钱85%由国家超长期特别国债出，15%由市级财政承担。具体补贴的项目我就不一一列出了，内容巨长，建议你们去搜索相关新闻。主要涉及的有汽车购买、旧车置换、8类家电单件购买补贴2000元、家电以旧换新给予15%补贴等等，不玩虚的，是真给实惠。朋友们以后也查查当地关于消费补贴的政策，钱都不是大风刮来的。
今天就聊这么多，记得关注，谨防迷路。
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