股票笔记-北方稀土2024半年报

#投资随笔#  

全球最大的铁和稀土共生矿——白云鄂博矿。稀土产品价格大幅下降，而成本同比提升。海外矿山 Mt Pass、Lynas、缅甸等矿山，越南稀土第二。

最低价跌到15元。

2024年半年报:上半年收入129.9亿，而净利润只有0.45亿。真牛！钱跑哪去了？？还亏损，真的牛牛

北方稀土市净率估值:历史平均市净率6.27×5.94每股净资产=37.2元。目前市净率2.82小于6.27是建仓买入机会。

百度小乐财报:总市值估值（权益总计）410.1亿/36.15 股等于11.3元。股粉心中合理估值放大6倍11.3×6=67.8元。

目前PEG市盈率39.28/3年净利润复合增长率（1+13.3%）^3等于27风险大于1（小于＜1低估）。市盈率估值，每股收益0.01×75 历史平均市盈率=0.75元。完犊子！

自由现金流53.88亿。DCF估值504.5亿元/36.15亿股=13.9元。

净资产ROE0.21 %小于15%，毛利率7.9%小于15%，净利润增长率严重下降，负95%牛逼

分红10派0.7元！2023年分红。2024年分红？

未来机器人的发展会刺激需求！！！

短期偿还:

速动比率1.5大于1次

流动比率2.9大于2.5次 

现金比率0.01%大于＞20%晕倒

长期偿还:

利息保障倍数4.14 大于1，

净资产负债率34.7%资产负债范围40%-60%可以。

存货/营业收入等136.7/129.9=105%范围10-25%晕倒

营运能力，应收账款周转率2.15次应大于3次，存货周转率0.84次应大于3次！！！差到极限了。