日前,中国涂料工业专业财经媒体《涂界》发布了“2024全球建筑装饰涂料品牌TOP20排行榜”(注:点击可查看详细榜单),榜单汇聚了全球顶级的建筑涂料品牌。其中,立邦以62.74亿美元的销售收入、6.26%的全球市占率排名榜单第2位,排名较往年未发生变化。这也是立邦连续两年蝉联全球建筑涂料品牌TOP2。
![](https://gbres.dfcfw.com/Files/iimage/20240909/79C2B1A86E3D8C2F767A4EEC50F38C82_w1080h646.webp)
据悉,排行榜基于公司2023年建筑装饰涂料业务销售收入进行排名,今年入围门槛为3.655亿美元。今年上榜的20个品牌累计销售收入为480.884亿美元,较往年减少了6.764亿美元;占全球建筑涂料比例为47.94%,较往年提升了零点46个百分点。榜单前十强品牌全球市场占有率为41.10%。
全球建筑装饰涂料品牌20强排行榜,迄今为止已经连续发布六年,是全球唯一一份建筑装饰涂料行业权威品牌排行榜,也是当前衡量全球大型建筑装饰涂料品牌实力、规模和国际竞争力的标尺。该榜单因其独立性、公正性和客观性而受到了业界的广泛关注和高度肯定,被誉为全球建筑装饰涂料行业发展的“风向标”,在业内具有相当的可信度和参考价值。
![](https://gbres.dfcfw.com/Files/iimage/20240909/564A556650ECFAAA6C94189A9BDA72BC_w1080h608.webp)
01
建筑涂料全球市场地位稳固
经过140多年的发展,立邦已成为亚太第一大、全球第四大涂料制造商,业务涉及建筑涂料、木器涂料、汽车涂料、工业涂料、汽车修补漆、卷材涂料、船舶和防护涂料等,也是一家全球领先的综合性涂料企业。建筑涂料、汽车涂料等多个业务板块产销量位居全球领先地位。
在各项业务中,建筑涂料持续多年成为立邦最大的业务板块。但事实上,立邦早期专注于工业涂料,尤其是汽车涂料领域。随着市场区域的变化,立邦业务重心逐步调整,将更多的精力集中在中国等地区的建筑涂料市场,随后再通过系列并购,立邦建筑涂料全球足迹不断扩大,全球份额持续提升。
数据显示,立邦2014年销售收入为2606亿日元,其中汽车涂料和工业涂料分别占35%和18%左右,而建筑涂料销售占比仅为为17.57%。但2014年底在完成对以经营建筑涂料为主的亚洲8家立邦系企业子公司化后,立邦2015年销售收入大幅增加至5358亿日元,其中建筑涂料业务收入大增453.3%,销售占比由18%大幅增长至49%。
值得一提的是,立邦在立时集团股权占比为51%,吴德南集团占比为49%,立邦取得了在立时集团的实际控制权。但同时,吴德南集团通过立时国际接受立邦增资发行6000万股新股,加上此前立时国际接手的来自第一工业转让的立邦股权,吴德南集团进一步巩固了其作为立邦幕后第一大股东的地位(不参与实际经营)。立邦也更深掌握亚洲涂料核心。
随后立邦以5.95亿美元的交易价格收购美国建筑涂料制造商邓恩涂料全部股权,此举不仅进一步壮大了建筑涂料业务,也有有利于通过邓恩这个建筑涂料业务平台实现美国涂料市场版图的进一步扩大。得益于此项收购,立邦的建筑涂料业务占比到了2016财年增至55%,汽车涂料业务占比则缩减至25%。
![](https://gbres.dfcfw.com/Files/iimage/20240909/16C509FD0ADEF66AF844C70C1819A82A_w1080h479.webp)
为强化日本以外的亚洲市场地位,以及扩大全球市场足迹,立邦于2019年以26.49亿美元交易价格完成了对澳大利亚最大涂料制造商多乐士集团(DuluxGroup)的收购;同年,立邦还以2.584亿美元交易价格完成了对土耳其领先的涂料生产商Betek集团的收购。两项收购,不仅增强了在亚洲的压倒性地位,还扩大了立邦建筑涂料业务规模,销售占比到2019年增长至54%,成为公司最大的业务板块。
随后在2021年10月,立邦以11.52亿欧元交易价格收购欧洲第四大建筑涂料制造商Cromology公司全部股权,并于2022年1月21日完成收购。2022年5月31日,立邦又完成了对欧洲涂料制造商DP JUB的收购。两项收购不仅巩固可持续增长并进一步扩大全球市场占有率,同时还壮大了立邦建筑涂料业务。年报显示,立邦建筑涂料业务2022年销售收入增至8275亿日元,销售占比增至63%。
![](https://gbres.dfcfw.com/Files/iimage/20240909/1F5C33ACADB4ECAEF619F716C3ADEECE_w830h576.webp)
根据涂界梳理的数据显示,立邦建筑涂料业务销售占比由2014年的18%大幅增长至2015年的49%,再到2023年的63%。根据财报,立邦建筑涂料业务销售收入由2013年的4.672亿美元大幅增长至2023年的64.37亿美元,近11年来增长了近13倍。立邦进一步巩固和提升了在全球建筑涂料的市场地位。
进入2024年后,立邦建筑涂料仍表现强劲。根据半年报,立邦2024年上半年实现销售额8171.43亿日元(约合53.03亿美元),同比增长17.9%。其中,建筑涂料收入5363.45亿日元,上年同期为4450.76亿日元,同比大幅增长20.51%。立邦预计建筑涂料业务2024年全年仍将实现较好的增长,其中建筑涂料中国区增长更为强劲。
02
中国市场成为立邦增长重要驱动力
建筑涂料是一条优质的赛道。涂界观察员李明月分析表示,立邦之所以将业务发展重心放在建筑涂料,主要是因为建筑涂料不仅潜在市场空间大,而且市场成长性好,同时立邦在建筑涂料领域建立了很好的市场基础。因此,立邦除了通过全球并购实现外延式增长外,还在积极投资扩充产能实现有机增长,其中将投资重心押注在中国市场。
![](https://gbres.dfcfw.com/Files/iimage/20240909/87742BB65547DD8C2D742C5BD41B97B1_w1080h720.webp)
近年来,立邦在中国投资的大多数项目主要集中在建筑涂料业务,比如在湖北咸宁建设的年产50万吨建筑涂料项目、在河南开封建设的年产60万吨建筑涂料项目,还计划在广东广州基地投资扩充40万吨建筑涂料产能、在广东清远基地投资扩充30万吨乳胶漆产能、在杭州基地投资扩充20万吨新型环保高性能内墙乳胶漆产能等等。此外,立邦在四川成都、云南昆明、广东清远、湖南长沙、河北石家庄、河南南召、福建泉州、安徽合肥、浙江杭州、贵州贵安等地都是以建筑涂料业务为主来建设。
根据涂界记者统计,自2018年至今,立邦在中国实施了30多个项目,项目资本投资和规划产能规模创纪录——总投资额超过400亿元,新增涂料产能超过800万吨(含建筑涂料/汽车涂料/木器涂料等,不含砂浆、粉料、腻子粉)。可以预计的是,随着在中国大陆的密集扩充产能,立邦建筑涂料业务未来的销售收入还将维持一定的增长速度,规模将继续扩大。
由于中国是全球最大的建筑涂料消费市场,而且具有巨大的潜在增长空间,立邦也一直希望持续扩大中国市场份额,并针对中国区的装饰漆零售和工程业务制定了战略目标。根据新中期经营计划,公司预计中国装饰漆零售业务2019-2024年的市场增长率为5%,工程业务2019-2024年的市场增长率为5%。而事实上,立邦在中国的装饰漆零售和工程业务的市场增长率远远超过了预期。
![](https://gbres.dfcfw.com/Files/iimage/20240909/D73A8B63AF85910409CCAAEBB75A7CA4_w915h583.webp)
根据公开披露的数据显示,立邦中国收入从2014年的2073亿日元增长至2023年的4827亿日元,近十年来收入增长了1.33倍。同时,立邦中国收入2014年占集团销售总额仅为12%,但到了2023年这一比例提升至33%,并希望未来中国地区收入占集团销售总额达到47%,其中建筑涂料业务在中国市场处于“绝对性的第一位”,其他涂料业务“在第二集团中处于领先及第三位”。
![](https://gbres.dfcfw.com/Files/iimage/20240909/96BE6CC56FF755CDBF9A5CCE89F13711_w1080h543.webp)
根据《涂界》发布的系列权威榜单显示,立邦连续多年位居中国建筑涂料品牌榜单第一,而且处于绝对领先地位;同时还连续多年位居中国装饰漆零售品牌榜单第一、中国工程建筑涂料品牌榜单第一。此外,立邦中国的汽车涂料、家具漆、粉末涂料、卷材涂料等业务产销量均位居中国涂料行业前列。
近年来,立邦加快了在中国市场的发展步伐,有力支撑了集团销售业绩的增长。数据显示,立邦中国销售收入从2004年的超过30亿元增长至2023年的247.54亿元,十九年时间里增长了7倍多,相当于再造了7个多立邦。近年来,立邦中国营收年复合增长率维持在10%以上。在深耕中国市场的三十年时间里,立邦凭借综合实力连续25年蝉联中国涂料销量冠军。
值得一提的是,自疫情发生以来,立邦仍能保持着很好的增长态势,彰显出强大的发展韧劲和活力。财报显示,在疫情最为严峻的2020年,绝大部分企业的销售业绩出现下滑,但立邦中国仍保持着正增长态势——收入同比增长4.1%至约174.09亿元,其中建筑涂料业务收入逆势增长6.6%。同样在2021年-2022年,公司收入仍实现了同比正增长,分别同比增长41.4%、18.9%,其中建筑涂料收入分别同比增长44.7%、19.8%。
尽管2023年房地产市场持续下行,叠加国内消费需求不足,让涂料行业承压前行,特别是建筑涂料市场呈现低迷状态,中国涂料行业全然迎来了一场大考,但立邦仍然能够以足够抢眼的市场成绩,跑出属于自己的加速度。财报显示,立邦中国2023年实现销售收入247.54亿元,同比增长7.1%,其中:建筑涂料业务营收209.336亿元,同比增长9.1%。
![](https://gbres.dfcfw.com/Files/iimage/20240909/A90BDBECCA27B12453BAD5A930B1AA5E_w765h748.webp)
数据显示,立邦中国销售收入近三年来的年复合增长率高达22.47%,建筑涂料销售收入近三年来的年复合增长率高达24.53%,特别是建筑涂料C端业务持续保持强大的发展韧劲和活力。根据数据显示,立邦中国建筑涂料业务实现了快速增长,收入从2006年的约30亿元左右增长至2023年的209.33亿元,近十八年来销售收入增长了约6倍。
尽管2024年以来整个涂料市场需求低迷,但立邦中国仍表现强劲。财报显示,立邦中国2024年上半年实现销售收入2806亿日元(约合人民币131.74亿元),同比增长18.3%,其中:建筑涂料收入2406亿日元(约合人民币112.96亿元),同比大幅增长18.7%。根据财报,立邦涂料预计立邦中国2024年销售收入同比增长5-10%,TUC业务销售收入增长15%左右,TUB业务销售收入同比增长0-5%。
至今,立邦已在中国市场扎根30余年,第一梯队领军企业的地位仍然难以在短时间内被超越,特别是建筑涂料市场地位持续稳固和提升,其中建筑涂料零售销售规模于同行竞争对手。而值得一提的是,立邦中国首席执行官钟中林曾表示“未来TU群(建筑涂料事业群)一定会实现500亿、1000亿的目标”,这也意味着立邦中国在建筑涂料方面仍将寻求进一步发展壮大。(涂界)
本文作者可以追加内容哦 !