全球洞察|美国科技股还有多大上涨空间?



9月24日,摩根基金发布公告,公司旗下中证A500ETF于当天正式成立。万得数据显示,摩根中证A500ETF仅用5个交易日就完成顶格募集20亿元,是首批10只A500ETF中第二只完成顶格募集的产品。公告显示,摩根中证A500ETF配售比例76.96%,据此推算该ETF总募集规模近26亿元,在首批发行中摩根基金用较短的时间就达成了第二大募集规模。(数据来自万得,根据配售比例测算。)


摩根基金作为唯一参与首批发行的外资公募,延续了中证A50ETF发行以来的扎实服务一线客户和专业推广指数的做法,在发行期间,零售渠道服务团队面向券商客户开展了近300场培训路演,最终摩根中证A500ETF有效认购户数达到2.28万户,创今年以来ETF最高认购户数(数据来源:万得,截至9月24日)。这是继首批发行中证A50ETF后,摩根资产管理旗下第二只聚焦中证“A系列”指数的ETF,从认购户数和配售比例来看,摩根“A系列”家族新成员获得了市场高度认可。

截至9月24日,摩根中证A50ETF最新规模46.87亿元,在同标的ETF中位居第二位;在流动性方面,9月24日单日成交金额超过5亿元,自2024年3月12日上市以来日均成交额2.2亿元,日均成交笔数3559笔。(数据来源:万得)

摩根中证A500ETF在产品分红方面延续了摩根中证A50ETF的分红机制——季度强制分红机制,摩根资产管理是唯一在中证A50ETF和中证A500ETF中均设置强制分红机制的公司,即每季度最后一个交易日ETF相对标的指数的超额收益率为正时,会强制分红,收益分配比例不低于超额收益率的60%。对投资者而言,强制分红的条款意味着只要基金达到合同约定条件,就会每季度进行现金分红,在此情况下投资者可以拥有一份可预期的现金流。摩根中证A50ETF在今年的七月初就已如约分红,首期共为持有人现金分红3733万元。(数据来源:万得)

中证A500指数于9月23日正式发布,该指数注重行业均衡,从各行业选取500只市值较大证券作为指数样本,三级行业龙头公司具备优先入选资格,此外,指数编制结合互联互通、ESG等筛选条件,便利境内外中长期资金配置A股资产。中证指数公司官网显示,中证A500指数代码000510,指数基期2004年12月31日,基点为1000点,截至2024年9月23日,指数收盘3,725.78点。万得数据显示,中证A500指数自基期2004.12.31以来,截至2024年8月底,年化收益率达到7.3%,同期沪深300指数年化收益为6.5%。

摩根中证A500ETF基金经理韩秀一表示,中证A500指数有望实现 “核心资产”与“新质生产力”的双轮驱动。通过行业全覆盖,全面刻画了经济发展结构变化与产业转型升级;不单以市值选择成分股,避免了遗漏具有发展潜质的细分龙头。

据摩根资产管理和ETF.com数据,截至7月底,摩根资产管理是全球第二大主动ETF管理人,全球ETF管理总规模达1900亿美元(约合1.3万亿人民币)。在中国,摩根资产管理从2020年开始持续进行ETF产品的布局。从“中证A50”到“中证A500”,摩根资产管理在中国布局ETF的脚步始终在前进,作为具有全球影响力的外资基金公司,致力于将全球智慧和本土经验相结合,一方面为中国投资者提供多元化的ETF投资解决方案,一方面为全球投资者提供投资中国的便捷工具。


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