【申万机器人】Optimus更新在即，量产渐行渐近＃密切关注新产品进展特斯拉10

$汉威科技(SZ300007)$  【申万机器人】Optimus更新在即，量产渐行渐近

＃密切关注新产品进展特斯拉10月10日举行Robotaxi活动，邀请函标题为“We，Robot”。从去年12月发布Gen2以来，机器人的硬件仍在持续进化。此前特斯拉机器人团队工程师在社交媒体表示近期将有更新，马斯克也多次提及灵巧手环节的变化。我们认为，10月10月或同步更新Optimus进展，值得期待！

＃ 海外减速机供应商发布量产计划根据日刊工业

新闻社，哈默纳科计划战略投资约100亿日元（4.8亿人民币），开拓人形机器人市场，计划从24财年起建立面向人形机器人的减速机量产体系，目标在26财年实现销售额100-200亿日元（5-10亿人民币）。这表明供应商对未来前景充满信心，其他环节的定点／量产或正在路上。

＃国内供应链进展顺利8月智元机器人发布远征A2、灵犀X1等系列产品，预计今年生产300台；9月28日，减速机及伺服关节等核心零部件供应商拿到量产定点。

科技行情的轮动建议重点关注0-1阶段、长期想象空间大、短期有催化的机器人方向。建议重点关注确定性高tier1／2：三花、拓普、鸣志、绿的；高价值／国产替代进程的丝杠：北特、贝斯特、五洲、恒立；有边际变化的灵巧手环节：兆威机电；有潜在变化的电子皮肤和传感器方向。