英伟达新产品需求“疯狂”，该技术正迈入大规模应用的繁荣阶段，或成为AI服务器的重要组成

该技术正迈入大规模应用的繁荣阶段，或成为AI服务器的重要组成，英伟达新产品需求“疯狂”，有望带动该环节价值量进一步的提升。这家公司相关产品在这类应用中拥有较强的竞争优势。

资讯获悉，英伟达CEO黄仁勋最近表示，对下一代人工智能GPU Blackwell的需求“疯狂”，预计这款新产品第四季度将带来数十亿美元的收入。日前，鸿海集团透露，正在墨西哥为英伟达建设全球最大的GB200生产基地，以应对外界对英伟达Blackwell平台的需求非常巨大，并且公司对四季度展望强劲。

一、高速铜缆技术正迈入大规模应用的繁荣阶段

华泰证券指出，英伟达于3月发布GB200系列机架，其中背板连接、近芯片连接及机柜间I/O连接均用到铜连接方案。铜连接包含铜缆及连接器，在短距场景下，高速铜连接相较光纤连接具有性价比、稳定性、功耗优势，正成为AI集群短距传输优选方案。GB200机柜架构服务器的推出对于铜互联等环节价值量有进一步的提升。

目前的铜缆已经实现224G以太网Serdes高速通信技术升级，短距离性价比突出，在AI服务器高集成度的趋势下，铜连接或成为AI服务器的重要组成。长城证券认为，根据QYResearch预测，到2029年，全球高速直连铜电缆市场的总规模预计将跃升至17亿美元的高度，标志着高速铜缆技术正迈入大规模应用的繁荣阶段。

二、相关上市公司：

$兆龙互连(SZ300913)$主要从事数据电缆、专用电缆及连接产品的设计与制造。公司高速电缆及组件产品主要应用于大型数据中心交换机与服务器内外部的连接。其中，公司800G产品为DAC或ACC的铜缆产品，具有低功耗、高速率，散热好等特点，在短距离应用中拥有较强的竞争优势。

$神宇股份(SZ300563)$表示，公司生产的DAC铜连接线缆可应用于AI伺服器内部数据的传输，高速数据线作为公司业务的重要发展方向之一，随着AI服务器、大数据存储、云端数据存储等领域的需求激增，未来将继续保持高速成长的状态。

$鑫科材料(SH600255)$与三台县人民政府、NEWATOP SIPH TECH PTE LTD、新拓智芯（三台）电子技术合伙企业（有限合伙）签订《高速铜连接项目投资合作协议》，共同合作在三台县投资建设高速铜连接项目。项目投资总额约5亿元，新建高速铜连接研发中心及生产基地。