$国中水务(SH600187)$  那么，现在汇源价值几何？

汇源23年新年致辞目标是年收入100亿，市值500亿。100%聚焦果汁轻资产。

2022年汇源销售额28亿，净利润2亿。重整计划业绩承诺汇源23-25年业绩承诺3/5/7亿净利润。营收40/64/70亿

根据国中水务半年报，3360/18.89%=1.78亿！

也就是汇源上半年利润1.78亿元，已经超预期实现承诺！同比2022年净利润增长率178%

根据A股和港股可比饮料公司（营业额、净利润、PE）

1、农夫山泉H（矿泉水和饮料）332亿，85亿，PE51

2、东鹏饮料（特饮）85亿，14.4亿，PE44

3、国投中鲁（果汁）17亿，0.9亿，PE32

汇源食品2023年 50亿，3.6亿。那么PE给40倍属于合理，市值应该在150亿左右。而实际上可口可乐在2008年真金白银180亿港币收购汇源（后被商务部驳回）。所以市值150亿仍属非常保守。

则国中水务增厚市值150x18.89=28亿。

目前国中水务市值46亿，则股价应该有最少60%的合理估值空间。

本估算为保守估计，未考虑后面的汇源业绩增长和国中持股比例的增长。

考虑到重整完毕理应公告，参与之前2次涨停情况，彻底公告明牌后就可能不好上车。