10月31日晚间，日播时尚披露重大资产重组预案等系列公告。公告显示，上市公司拟向福创投资、远宇投资、旭凡投资等10名交易对方发行股份及支付现金，购买交易对方合计持有的茵地乐71%股权，发行价格为7.18元/股，即不低于定价基准日前60个交易日公司股票交易均价的80%；本次交易完成后，茵地乐将成为上市公司控股子公司。
此外，日播时尚同时拟向控股股东梁丰及其控制的上海阔元发行股份募集配套资金，发行定价为7.79元/股，不低于定价基准日前20个交易日公司股票交易均价的80%。本次募集配套资金拟用于支付现金对价、本次交易中介机构费用和交易税费及补充流动资金等，其中用于补充公司流动资金、偿还债务的比例不超过本次交易作价的25%或募集配套资金总额的50%。本次发行股份及支付现金购买资产与募集配套资金互为前提，共同构成本次交易不可分割的组成部分。
资料显示，日播时尚控股股东、实控人为梁丰，梁丰同时为璞泰来实控人。若成功完成此次交易，梁丰将同时控制两家涉足不同锂电材料领域的上市公司。
作为本次收购的标的公司，茵地乐深耕水性粘结剂技术20余年，截至目前其第一大股东为璞泰来，持股比例为26%。
相关公告显示，2021年5月璞泰来从茵地乐原股东手中受让了上述股权，而此后数年并没有进一步谋求控股权，也没有财务并表，彼时璞泰来将此次交易理解为“有利于保障公司水溶性粘结剂产品的供应，提升公司在新能源锂电池关键材料业务领域的布局和产业协同”。由此来看璞泰来仅是从稳定供应链的角度投资茵地乐，并未将水性粘结剂产业纳入其自身业务的战略发展方向。
作为本次收购标的公司，茵地乐主营业务为锂离子电池粘结剂的研发、生产与销售，其主要产品包括锂电池负极粘结剂、正极边涂粘结剂及隔膜粘结剂，广泛应用于动力电池、储能电池、3C消费电池、涂覆隔膜及涂碳铝箔等领域。茵地乐自创立之初即深耕锂电粘结剂领域，是行业首家主营 PAA 类锂电水性粘结剂的企业，
此外，多年来茵地乐坚持与中科院成都有机化学公司、南京大学等知名大学和科研院所进行产学研和联合实验室科技合作，拥有多名锂电粘结剂材料领域的资深教授专家组成的强大技术研发团队，承担了多项国家 863 计划科技项目和省市级成果转化项目。研发方面，公司率先结合一体化、无皂乳液聚合等行业领先技术推出具有自主知识产权的PAA高性能锂电粘结剂产品，产品性能和产品价格与进口产品相比均具有竞争力。
据高工锂电统计，2023年国内PAA类粘结剂市场中，标的公司的市场占有率高达52.6%。荣誉方面，茵地乐已获得 100 余项国际、国内专利，同时获得多项权威资质认证。茵地乐技术路线布局完善，PAA技术路线优势突出。消费类电子产品是锂电池最早的应用场景，近年来，随着智能穿戴、电动工具、电动两轮车和无人机市场快速发展，消费类锂电池的市场规模持续增加。华金证券认为，消费类锂电池壁垒高、竞争格局好，我国电池厂长期与全球头部客户密切合作，且部分电池厂开始全球布局产能，进一步提高竞争力，拓宽市场。
电池出货规模持续扩张，锂电粘结剂作为关键材料，市场随之扩大。高工产研（GGII）今年4月数据显示，2023年正极、负极、隔膜用粘结剂产品的出货量分别达到5.6、3.8、1万吨，同比增长56%、23%、43%，在锂电材料中粘结剂市场价值保持高增速。
收购完成后，日播时尚将在原有精品服装业务基础上新增锂离子电池粘结剂业务，开辟第二“赛道”形成双轮驱动发展模式，抗风险能力将直线提升，对公司未来发展起到了重要的奠基作用。
本文作者可以追加内容哦 !
