沪深300指数,A股最为经典的指数之一,云集了两市规模大、流动性好的较具代表性的300只证券,代表了A股市场“核心资产”的整体走势。

2016年-2024年,A股在经历过2015年的暴涨后回归平静,随后又走出一波牛熊周期。

能够在如此长的时间维度里,做到每一年度都跑赢沪深300指数对主动权益基金而言真的很难,筛选全市场主动权益基金,仅有3只。

数据来源:Choice,截至2024/12/31

大成高新技术产业股票,自2015年2月成立以来,与沪深300指数的剪刀差越来越大。至今基金累计回报343.48%,同期沪深300指数回报9.82%,基金业绩比较基准回报10.43%,超额极其显著。(数据来源Choice,截至2025/1/3,基金业绩比较基准:中证700指数收益率*80%+恒生指数收益率*10%+中证综合债指数收益率*10%)

数据来源:Choice,截至2025/1/3

在家用电器、汽车、食品饮料、机械设备、通信等行业,大成高新技术产业股票轮动布局。

数据来源:Choice,行业分类:申万一级行业

刘旭从2015年7月29日出任基金经理,也就是说,这连续9年跑赢沪深300指数的业绩是他创造的。

另外一只也是来自大成基金,大成精选增值混合

该成立年份超过20年,自2004年12月15日成立至今,累计回报1154.70%。

数据来源:Choice,截至2025/1/6

业内十倍基不少,但是能做到连续9年跑赢沪深300指数的就它一只。

大成精选增值是一只主要投资于具有竞争力比较优势和长期增值潜力的行和企业的混合型基金,主要投资策略为“资产配置+行业配置+精选个股”策略,投资风格灵活。

2016年震荡市中,大成精选增值7.91%的收益率位居同类(银河证券的偏股型基金-股票上限95%)第一。

基金经理李博,2009年9月至2010年8月就职于韩国SK Telecom首尔总部;2010年8月至2011年5月就职于国信证券任研究员;2011年5月起加入大成基金,历任电子行业、互联网传媒行业分析师、新型产业小组研究主管、基金经理助理,2016年11月管理大成精选增值至今已经有8年。

嘉实新消费股票是三只中唯一的消费主题基金,由“消费女神”谭丽掌舵近8年。

Choice数据显示,谭丽管理嘉实新消费期间(2017/4/11-2025/1/6)累计上涨150.60%,年化回报12.64%。

数据来源:Choice,截至2025/1/6

谭丽是一位出色的价值投资者,她秉持长期投资理念,注重安全边际和企业内在价值,善于捕捉大消费领域投资机会,一旦优选个股,会坚持长期持有

2020 年至今的19个季度中,有8只个股被一直持有。嘉实新消费的基金换手率自2018年以来持续低于100%,有时候甚至连50%都不到。

更重要的是,19个季度的重仓股与沪深300收益对比中,有16个季度重仓股收益超过了同期沪深300指数收益。也就是说,谭丽的选股带来了超额收益。

选股上,谭丽注重个股内在价值和安全边际,也注重公司的成长性,但不对成长盲目乐观、不去追那些市场炙手可热的高估值成长标的。

综合来说,作为业内稀缺的能够连续9年跑赢沪深300指数的主动权益基金,三位基金经理管理的时间都很长,每一位都各有特色。

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