拓邦股份上半年业绩还是不错的，二季度扣除去年人民币贬值汇兑收益近一个亿（今年二季度少多了），业绩同比和环比大幅度增长且毛利率持续提升，说明盈利能力增强。考虑到智能时代下智能控制应用越来越广泛，智能控制龙头企业前景广阔的行业性质，未来成长性值得期待。上半年每股收益0.3左右，全年收益应该在0.6左右。考虑到扣非净利润增长率30%左右，给予20～30倍市盈率估值水平合情合理，相对应的合理股价应该在12～18元。逢低买入，长期持有，必有厚报。