$山鹰转债(SH110047)$  山鹰转债机构早已经撤出，今天的大跌耐人寻味。固然有其他低价债也崩的风险。今天的跌幅隐含资金筹集有挫折。从提质增效来复盘：

1、马鞍山国资收购没有任何下文。

20亿没回来。主要减分项。

2、中报看经营性现金流良性，应该能回笼一部分资金，但未必超预期。

3、北欧纸业股权出售，没有进展，也在预期内。

4、大股东买入转债，100以下不买入。预期内不加分不减分

5、高管转债增持，买了但不足额。稍微减分。

6、比价效应，其他优质转债希望转2，光伏债，华友转债连续大跌。受累本转债投资者避险调仓。个人认为不成立。

7、大盘下跌拖累。个人认为不成立。

事出反常，公司董秘回复本人认为1跟3都能假定成立。中秋国庆假期少了工作日，给山鹰筹钱时间不多了。11月倒计时。这样的困难，不值得13%对赌，资金先跑为敬。

终归还是看公司还债落实情况啊！这点时间涉及重大事项还要开会。

让人担心啊