我来乱吹对复兴股权转让合并信息的解读。

$海南矿业(SH601969)$  我来解读个和臆测一下股权合并的目的。

1.首先无风不起浪。如果复兴没有新的筹划，就不大可能玩这种左手倒右手的游戏。都是自己的东西，对经营、财务都没影响，何必劳力费神。

2.复兴一直善于搞资本运作，人尽所知。目前，复兴卖掉南钢，算是死心退出钢铁产业，已经不看好传统产业。海南矿业的铁矿石，从三季报看出来，无论从产量，还是品位、利润都大幅下跌，地下开采难度变大。从复兴转型消费科技方面来看，剥离或者甩卖铁矿石资产完全有可能。

3.尽管复兴目前有46%的股份，仍然是实际控制人，但是明年3月份复兴20亿可交换债到期，如果17%的债券全部换股成功，那么复兴的股份相较海钢集团基本持平还略低一点点。那么，海南矿业的第一大股东又重新变成海钢。这个实际控制权又有变数。我觉得这次合并股权，是为了即将到来的控制权变化做准备。

4.未来还有一种可能，就是复兴买下海钢的所有股份，目前价位来看，大概40亿左右，然后拿铁矿石资产估价给海钢后，实际复兴不用掏多少腰包。海南矿业就完全剥离铁矿石业务，然后复兴独家控股或者引入新的战略投资者，比如沙特土豪。从此走新能源科技和油气业务。从此股价大涨，海南矿业一骑绝尘。

5.兄弟们，我上次发的分享帖子都有人喷。我觉得说得对不对在其次，大家权当娱乐，有些信息需要共享，我也是轻微被套，三次解套都没卖，因为我也算是价值投资。23年买进的时候，22年的可交换债的交易事项完全不知道，完全是功课没去做，直到9月22号看到转股价折价公告，才拍大腿。

6.我相信大部分人都不带看公告，报表分析啥的，买股全凭大脑臆想，一来就知道喷人。跟我一样，韭菜一颗。散户大部分都是吃信息不对称的亏。能不能涨全靠赌。