闻泰科技下修转股价的影响 (转载)
闻泰科技11月8日召开临时股东大会，将转股价从96.49元下修至43.60元，影响到底几何？
1，闻泰科技2021年发行8600万张可转债，面值100元，共计86亿元。共计6年，票面利率第一年为0.10%，第二年为0.20%，第三年为0.30%，第四年为1.50%，第五年为1.80%，第六年为2.00%。
2，发行方式，优先给原始股东配售，共计配售约47.87亿元，向社会募集约38.12亿元。
3，从公布的2024年披露的中报信息来看，前10大债券持有人为基金，持有大约19.15亿元。原始股东持有股份大约49.3%，也就是说前10大股东大约持有23.60亿元。闻泰原股东大约持有24.27亿元。其他投资者持有18.98亿元。(此数据会有出入，原始股东会有出售可转债的情况)
4，强赎条件，正股价格连续15个交易日超过转股价130%，公司有权选择按照票面价格的108%，赎回部分或全部债券。
5，回售条件，我就不赘述了，之前公司已经回售过一次。
综合来分析:
1，公司会促成强赎，正股会拉升到60元上方震荡。根据转股情况，决定赎回债券数量。
2，债券也会稳步回升，涨幅可能会小于正股。
3，公司接下来还会有一系列的动作，募投项目都会在今年底，明年底投产，对于利润的增厚，现金流压力缓解有显著改善。
4，可转债转股以后，控股股东的股本会进一步稀释，后期可能会定向增发，增加控股权。