$隆基绿能(SH601012)$  

12月4日至6日，光伏行业协会在四川宜宾隆重举办年度大会，据说取得丰硕成果。

成果如何，没有官方说法，江湖上各类传言，甚是热闹，也充满疑惑。

首先会议商谈行业自律，目标是什么？如果是供需平衡，结束行业流血的现状，为什么不广而告之，反而讳莫如深？

如果按照2025年650GW的口径计算，明年多晶硅供给总量不会超过150万吨，按照30万吨库存去化的标准，年产量要降低到120万吨，供需才有望均衡。因此市场流传产出量超过120，销售量超过150的传言应当为假。如果是真的，那就是全行业的大佬聚集在一起共同出演了一出喜剧！

所以一问协会：是在担心行业协同落人口实而不做解释？无法凝聚共识，任由谣言传播，大众质疑，也无公开监督，能否实现协同的初衷和目标？

其次，本次协同是否考虑差异化，是否倾斜先进产能？行业会议前的竞争，外行看热闹，内行大都对自身有相对清醒的认识。光伏行业一路走来，始终是先进践踏老旧，新技术的不断涌现，新产能的不断落成，回首光伏二十年，多少曾经的王者伏尸路上，造就了中国光伏的全球绝对竞争力。

行业目前的问题，除了大家经常谈到的情况，创新不足是不是也是核心原因之一？

因此二问协会：行业目前面对的供需失衡，需要自律，但是否要弃绝初心，少数服从多数，以量压人，保护落后，绝了中国光伏之路？

再次，在新旧年景交接之际，光伏行业大家庭齐聚，其乐融融。但我们看到，在光鲜的外表下，大多数企业已经千疮百孔，部分怕已是僵尸之躯。之所以没有倒下，因为还有输血。不提腐败之躯输血之效，但是此事是否更加违背市场原则？行业协同仅为保命，并无垄断之意，也无垄断之能。

三问协会：解决落后产能出清，解决僵尸企业是否才是根本之道？协同之外可有成法？

行业自律也好，市场出清也罢，内部一搞不发声，其效无从观也。

持仓过隆基绿能、协鑫等企业，现在看来，不甚唏嘘。