聊聊ST海越的脱帽和成长预期

$*ST海越(SH600387)$  

      占用资金用途是大股东的其他全资子公司做新能源产业园，铝电解质提锂、副产品冰晶石的锂材料一体化项目是海越能源的，目前市里已发行专项债券解决资金占用问题。

     海越能源为铜川国资唯一控股的上市公司，既是面子也是里子，不能退也不会退。

     海越的铝电解质提炼是一个好项目，以前经营分析里披露毛利率30%以上，目前技改成功已经顺利投产，属于环保固废处理行业，需要很严格的审批程序，具有很强的垄断性质。

    目前市值只有12亿，而且是盈利的，严重低估，脱帽以后的市值应该在20亿，锂材料一体化技改投产贡献业绩，市值会突破30亿，对应股价7～10元/股。

2万吨冰晶石产值大约1.2亿，加上碳酸锂收入，预计产值会突破2亿，按照20%净利润估算，预测给上市带来4000万/年净利润，5万吨就是1亿/年净利润，7-10元/股的估值是完全合理的。