$中际旭创(SZ300308)$  $新易盛(SZ300502)$  $太辰光(SZ300570)$  这三个票业绩都是很好，因为只占3%的资本开支微不足道，所以不论关税怎么增加，北美大厂基于产品稳定性考虑，都不会选择脱钩。

即使不豁免，关税规避方法有的是，新加坡留的口子，继续用就是。什么原产地证明，这些都可以规避，公司进出口部通过技术手段就处理了。很多人简单把毛利减关税等于净利也是不准确的。

后续发展预测，中美关税谈判，部分商品豁免。东南亚也有跪下的，多多少少都会有部分关税变化。特别是越南泰国对美国示好，都看作积极信号。

目前股票情绪主导，大家都知道业绩是明牌，光通信赛道在a股上市公司里也都是最好的。我们这次反制一步到位，超出预期，美国也不会有加征关税的空间了，不会朝着更坏的情况演变。也不会像18年的时候回合制的加征关税，一步到位的好处就周一触底。