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早盘速递

一、政策导向聚焦创新与开放

1. 跨境金融服务升级

中国人民银行协同多部门发布《上海国际金融中心跨境金融服务便利化提升方案》，明确将扩大跨境银行间支付系统（CIPS）的银行参与范围，同时探索区块链技术在人民币跨境结算中的应用，旨在为全球贸易、航运及投融资提供更高效安全的结算服务。这一政策将显著降低跨境交易成本，加速人民币国际化进程，对银行IT解决方案、区块链技术企业以及外贸服务行业形成直接利好，有望吸引国际资本加大对国内金融资产的配置。

2. 并购重组政策显效

深圳证券交易所“并购六条”政策落地后，首个成功案例诞生——富乐德通过发行股份及可转债方式收购富乐华项目顺利过会。该政策着重支持企业通过并购重组攻克关键技术“卡脖子”难题，特别是在半导体材料等领域实现国产替代，此举将激发科技企业的并购活力，引导资金流向半导体、高端制造等新质生产力领域。

3. 电子信息制造业数字化转型加速

工信部等三部门联合推进电子信息制造业数字化升级，提出到2027年，规模以上企业关键工序数控化率需突破85%，并重点支持5G-A、工业互联网、AI算力在半导体设备等领域的应用，这将有力推动工业软件国产化进程，带动算力基础设施建设及智能终端市场需求增长。

4. 金融AI应用监管强化

金融监管总局强调，需稳妥推进人工智能在金融领域的应用，建立健全伦理审查机制，重点规范风控建模与客户服务场景的合规性。这将促使银行IT系统与智能投顾技术升级，但同时也要求企业高度重视数据安全监管风险。

二、行业热点事件追踪

1. 数字货币与跨境支付迎来爆发

在香港《稳定币条例草案》通过及国内跨境支付政策推动下，数字货币与跨境支付板块单日涨幅超6.66%，雄帝科技、四方精创等个股涨停。行业需求激增推动区块链技术广泛应用，银行IT服务商与支付系统开发商成为主要受益者，四方精创（机构净买入2.18亿元）、雄帝科技（数字货币硬件设备）、新大陆（支付系统解决方案）等企业表现突出。

2. 人形机器人实现认证突破

智元机器人远征A2成功获得中国（CR）、美国（FCC）、欧盟（CE-MD）三重认证，成为全球首个获此殊荣的人形机器人产品，大幅降低出海门槛。这将加速工业自动化普及，带动精密减速器、运动控制系统等核心部件需求增长，绿的谐波（减速器）、埃斯顿（运动控制）、拓普集团（执行器）等企业有望受益。

3. 无人驾驶物流商业化进程加快

深圳率先开放无人配送车路权，政策利好叠加资本涌入，推动无人驾驶物流领域快速发展。云内动力凭借占据京东物流动力系统70%市场份额实现四连板，九识智能完成1亿美元B3轮融资。行业发展将带动激光雷达、高精度地图需求大幅增长，预计可降低物流成本约20%，云内动力、中科创达（操作系统）、星网宇达（导航定位）等企业值得关注。

4. EDA国产替代加速推进

受美国拟限制EDA工具出口影响（当前国际厂商占据中国80%市场份额），工信部提出2027年国产EDA市占率达25%的目标，推动行业加速发展。概伦电子涨停，华大九天涨幅超14%，国产EDA技术突破将缓解芯片设计领域“卡脖子”问题，带动IC设计、光刻胶等相关产业发展，概伦电子、华大九天、广立微（测试设备）等企业迎来机遇。

5. 核电产业链迎来发展机遇

美国2030年核电建设规划刺激全球市场需求，国内ITER项目进入总装阶段，核级设备市场规模预计超2000亿元。尚纬股份（核电缆）实现六连板，融发核电（核级管道）五连板，东方电气（设备总包）等企业将受益于行业扩张 

6. 创新药领域获国际认可

在ASCO年会上，中国药企表现亮眼，71项成果入选口头发言。其中，舒泰神STSA-1002注射液临床试验显示死亡率显著降低，带动相关企业股价上涨，舒泰神涨停，键凯科技（创新药辅料）、博瑞医药等企业受市场关注。

7. 具身智能操作系统取得突破

深开鸿发布全国首个开源鸿蒙机器人系统M-Robots OS，东土科技联合推出鸿道系统，为具身智能开发提供技术支持，东土科技（操作系统）、汇川技术（工业机器人）等企业将受益于行业发展。

8. 消费市场618预售表现强劲

今年618预售首日销售额同比增长35%，宠物经济、黄金珠宝等品类表现突出。周大生股价突破年线压力位，珀莱雅（美妆）、安井食品（速冻食品）等消费类企业有望在促销活动中受益。

以上内容仅为市场信息梳理与分析，不构成投资建议。股市投资风险较高，投资者需结合自身情况独立判断，谨慎决策。