$天海防务(SZ300008)$  

一、海洋经济

盘后利好，管理层主持召开中央财经委员会第六次会议，会上强调：推进中国式现代化必须推动海洋经济高质量发展，走出一条具有中国特色的向海图强之路。

表述中对海洋经济的定位，给的非常高。

会上还强调：推动海洋经济高质量发展。要提高海洋科技自主创新能力，强化海洋战略科技力量，培育发展海洋科技领军企业

盘前《求是》杂志刊文《打造现代海洋经济发展高地》

也多次提到海洋强国、海洋强省。“必须准确把控"十五五"时期阶段性要求，加大海洋经济发展力度，加快推动由海洋大省向海洋强省的战略性转变。”

二、半导体、自主可控

盘前消息，受台湾出口管制限制，CMP抛光液Fab1DST slurry(料号:M2701505,AGC-TW)暂停供货，存货仅剩5个月用量(267桶)。

Fab1DST slurry主要用于7nm以下的先进制程。对芯片来说，制程的缩小意味着光刻次数和刻蚀次数增加，制程越小，需要的CMP工艺越多。7nm制程需要30次CMP工艺步骤，较14nm制程大幅提升。

而CMP抛光液是我国半导体材料的卡脖子领域。全球80%份额被日美企业垄断，国产化率很低。

此前中美贸易博弈，主要限制在半导体设备领域，这次却向半导体材料延伸。

周末发过一张图，半导体材料的卡脖子领域，除了CMP抛光液，差距最大的是光刻胶。

目前国内光刻胶企业，9成以上都是技术难度较低的PCB光刻胶。

高端光刻胶国产化率很低，g/i线光刻胶国产化率约为20%，KrF光刻胶低于5%，ArF光刻胶几乎依靠进口。