地缘冲突+利好双驱动，下周A股这根主线已明确！已阅

$寒武纪-U(SH688256)$$澜起科技(SH688008)$$电科蓝天(SH688818)$

这周末复盘了下，我认为现在的市场是：资金暗流涌动，主线分歧加剧

一、市场情绪核心观察

本周A股情绪呈现“冰火两重天”，沪指周涨1.23%但个股涨跌比仅为3:7，赚钱效应主要集中在少数权重股和题材龙头上。

分歧：人工智能板块内部出现严重分化，算力分支持续走强但应用端出现大面积回调

切换：资金从高位题材股向低位顺周期板块转移，能源、军工成为新的资金聚集地

人工智能：算力分支成为最后的坚守，寒武纪、中际旭创等核心标的获北向资金持续买入，而应用端标的遭大举出货

二、下周视角：

能源板块：地缘冲突尚未平息，油气开采、煤炭等顺周期品种仍有阶段性机会

军工板块：国企改革叠加地缘风险，关注具备资产注入预期的标的

人工智能：算力分支有望延续强势，应用端需等待新的催化因素。芯片半导体还是好！

风险提示：美联储货币政策转向、地缘冲突缓和、AI板块回调风险

三，本周我买了赣能股份，二板时12块多进的。