光通信

根据TrendForce集邦咨询最新研究，全球AI专用光收发模块市场进入高速成长阶段，预估市场规模将从2025年165亿美元，一举扩大至2026年260亿美元，年增超过57%。

相关标的：长光华芯、东山精密、天通股份、世嘉科技、三安光电、永鼎股份、新易盛、仕佳光子、光库科技、长芯博创

半导体

SEMI（国际半导体产业协会）指出，在AI算力以及全球数字化经济驱动下，全球半导体产业迎来了历史性时刻，原定于2030年才会达到的万亿美金半导体时代有望于2026年底提前到来。

相关标的：先导基电、冠石科技、立达信、诚志股份、路维光电、华康洁净、欧莱新材、有研新材、飞凯材料

光纤

今年一季度光纤产销量同比增长近5倍，产品价格也出现大幅上涨，G.657.A2光纤去年是每芯公里32元，今年涨到了240元，涨幅达到了650%。据CRU预测，2027年全球光纤需求将攀升至8.8亿芯公里。

相关标的：亨通光电、永鼎股份、光电股份、杭电股份、中天科技、长飞光纤、长盈通

算力租赁

H100 GPU一年期租约价格从2025年10月低点每小时1.70美元急升至2026年3月的2.35美元，涨幅接近40%；与此同时，按需GPU租赁容量在所有GPU类型中均已售罄。

相关标的：协创数据、恒为科技、安诺其、杭钢股份、冰轮环境、宏景科技、弘信电子、中贝通信、莲花控股

磷化铟/有色金属

AI数据中心向800G/1.6T光模块加速升级，Lumentum预测2026-2030年数据中心磷化铟需求CAGR高达85%。高纯铟是磷化铟的核心原材料，资源稀缺且提纯技术壁垒极高，是产业链中最核心的环节。

相关标的：云南锗业、锌业股份、株冶集团、豫光金铅、驰宏锌锗、锡业股份

商业航天

国家航天局官宣：将在4月24日航天日发布深空探测、商业航天等一系列重大信息。

相关标的：武汉凡谷、金螳哪、苏州高新、九鼎新材

6G

4月21日，国内首个Pre6G试验网在江苏南京正式投入运行。该试验网在5G网络中融入6G创新技术，具备高带宽、远距离覆盖、低时延确定性和AI内生融合等特点，相关能力可达5G的10倍。

相关标的：武汉凡谷、世嘉科技、烽火通信、锐捷网络

PCB

AI算力需求爆发直接拉动下游PCB需求增长，进而带动覆铜板需求攀升。4月以来，众多龙头覆铜板公司密集发布涨价函，覆铜板盈利能力稳步向上的能见度持续提升。

相关标的：鹏鼎控股、金安国纪、科翔股份、则成电子、方邦股份、德福科技

液冷

谷歌宣布将2026年TPU芯片出货量目标大幅上调50%至600万颗，新一代TPU v7单芯片功耗高达980W，要求100%采用液冷散热方案。

相关标的：康盛股份、金富科技、同飞股份、飞龙股份

钠离子电池

宁德时代首席科学家吴凯:钠离子电池在高温、极寒等出行场景以及储能领域有广阔场景，目前已经解决了制造环节的核心问题，年内大规模量产。

相关标的：翔丰华、龙蟠科技、传艺科技、贝特瑞

玻璃基板

台积电在公司2026Q1业绩说明会上表示，公司正在搭建CoPoS先进封装技术的试点产线，预估几年后可进入量产阶段。此前三星电机已正式向苹果提供了用于半导体封装的玻璃基板样品。

相关标的：沃格光电、力诺药包、德龙激光、彩虹股份

绿电

工信部：下一步将引导算力基础设施按需有序建设，推动绿色电力与算力协同布局。

相关标的：华电辽能、豫能控股、协鑫能科、华电能源

工业气体

截至4月20日，氦气价格达到1157.14元/瓶，单日涨幅接近15%。截至2026年4月第3周，管束高纯氦气均价150元/立方米，环比涨17.98%，同比涨58.61%。

相关标的：水发燃气、华特气体、中船特气、昊华科技、广钢气体

$立达信(SH605365)$ $诚志股份(SZ000990)$ $有研新材(SH600206)$