不声不响，AI已成为我国出口的“新引擎”。
海关总署数据显示，2026年5月我国货物贸易出口总值3767.8亿美元，同比增长19.4%，在全球贸易环境仍存在较大不确定性的背景下，5月中国进出口持续保持较高增速。
而值得注意的是，集成电路、自动数据处理设备两大AI算力相关的硬件品类出口同比增长110.9%与66.1%，对出口增量贡献近半。
这份成绩单，意味着中国AI产业——尤其是AI硬件产业，不仅充分供应国内AI大模型与算力产业发展需求，更已形成扎实的全球市场竞争力，成为全球AI算力基建浪潮中不可或缺的参与者与供给方。
本期“柏话AI”专栏，我们跟随专属AI研究员“柏晓E”，从这份出口成绩单开始，拆解中国AI硬件出发的底层逻辑。
AI硬件出口，增速有多快？
海关总署发布的外贸数据显示，2026年1-5月我国高技术、高附加值的AI关联品类出口持续维持跨越式增长，集成电路出口额同比大增83.4%，自动数据处理设备及其零部件也同比增长34.1%。
单看5月数据，景气度呈现进一步加速。
集成电路单月出口额达355.5亿美元，位居国内第一大出口商品，出口金额同比增长110.9%，单品类拉动整体出口增速近6个百分点。$华泰柏瑞中证2000指数增强C(OTCFUND|019924)$
自动数据处理设备及其零部件单月出口额达268.9亿美元，同比增长66.1%，创下近年单月增速新高的同时，对整体出口拉动超3%。
图：2026年5月各类商品对出口的拉动
且进一步观察，出口增量中真AI含量较高。
集成电路一季度整体出口中，其中占出口总额63.5%的存储芯片同比增速高达174.2%，是增长第一支柱。逻辑芯片出口185.6亿美元，同比增长45.3%，模拟芯片出口52.8亿美元，同比增长32.7%，MCU、功率半导体等特色工艺芯片出口同比增长超50%。而传统消费电子出口增长仅2.1%。$华泰柏瑞上证科创板50成份ETF联接C(OTCFUND|011611)$
此外，细分领域中支撑全球AI算力网络建设的光模块、用于数据中心与算力集群配套的电工器材同样保持出口高增速，海外市场对我国AI硬件供应链的依赖度持续提升。
（数据来源：海关总署官网-2026/6/9）
从结构来看，AI硬件出口金额的增长，更多来自存储、算力芯片全球供需紧缺带来价格上行，国产AI硬件出口并非低价走量模式，附加值或持续提升。海关总署数据显示，5月集成电路出口数量仅同比增2.1%，而金额增长110.9%。
为什么增长那么多？
本轮国产AI硬件出口高增的底层原因，是AI浪潮下全球持续推进的算力基建投资周期。
根据相关公司公告统计，北美头部云厂商2026全年算力资本开支规模预计突破7000亿美元，相较2025年的4100亿美元大幅增长；与此同时，欧洲、东南亚各国同步加码智算中心、本地大模型训练集群建设，海外算力投资需求形成全域共振。
大模型技术持续迭代成熟、各类AI智能体应用加速落地普及、各行业企业全面推进智能化转型三大需求形成共振，持续推动全球数据中心新建与扩容需求上行，海外长期采购订单持续放量，直接驱动我国相关高技术硬件出口维持高速增长。
（信息来源：西南证券-《AI模型迭代聚焦工程能力 AI应用落地锚定高ROI场景》-2026/1/13，财联社-《AI Agent从“能聊天”到“会干活” 整机厂商订单爆发》-2026/6/6）
需求扩张之外，中国AI产业链在硬件端扮演的重要角色，也是出口高增更关键支撑。
一方面，全球AI硬件制造、组装、配套零部件产能高度集中于国内，从高速光模块、PCB板到服务器整机、液冷散热设备，国内具备规模化量产能力。另一方面，海外厂商短期难以搭建同等完整配套产业链，叠加国内产能成本、交付周期优势，全球算力扩容的增量订单自然向国内集中，持续巩固AI硬件出口增长基本盘。
（信息来源：中金公司-《“十五五”规划《纲要》解读：产业自立 科技图强 AI硬件迎来黄金时代》-2026/3/27，中信证券-《AI与具身全链加速 通用与出海曙光初现》-2026/6/4）
这样侧面反映出，中国AI硬件产业链实力不容小觑。
中国AI硬件产业链，究竟有多强？
完整AI硬件产业链清晰分为上、中、下游三大环节。
上游为基础原材料与核心元器件，包含半导体材料、芯片设计、晶圆制造、高速光芯片等算力核心部件，是产业链技术壁垒最高环节。$华泰柏瑞上证科创板半导体材料设备主题ETF发起式联接C(OTCFUND|024975)$
中游为零部件模组与整机组装，覆盖光模块、PCB、存储模组、AI服务器整机、散热液冷设备等，承接上游元器件完成集成加工。
下游为智能装备终端，包含工业机器人、人形机器人、端侧AI消费硬件、一体化算力解决方案等。
对比全球其他制造区域，我国AI硬件产业链拥有三大独特优势。
01 一是全链条配套完整性
长三角、珠三角、光谷形成产业集群，从基础材料到整机出货可实现本地配套，大幅压缩生产周期。
02 二是规模化量产优势
成熟制程芯片、光模块、服务器产能规模全球领先，能够承接海外大批量集中订单。
03三是产业协同效率
上下游企业近距离联动，快速适配海外客户定制化算力硬件需求，迭代速度领先海外竞品。
这些优势，让中国AI硬件产业链，尤其是在中游环节，拥有绝对全球领先地位。
2026年一季度高速光模块国产化配套率超90%，全球市场份额长期稳居首位；国内AI服务器ODM、整机代工厂承接全球绝大多数算力设备订单；全球AI服务器高端PCB供给端中国厂家占主导地位。
（数据来源：Light Counting-《2026年5月全球光模块产业白皮书》、IDC《2026全球AI服务器供应链季度报告》）
依托中游规模化制造带来的产业红利，国内AI硬件产业链竞争力正向上游、下游双向延伸。上游方面，成熟制程芯片、配套半导体设备国产化进程提速，逐步降低外部元器件依赖；下游方面，算力整机一体化解决方案能力持续完善。
整体来看，过往国内AI硬件出口以代工组装为主，如今高附加值自研模组、定制化算力整机占比持续提升，产业链整体盈利中枢稳步上移，有望长期打开产业增长空间。
（信息来源：中金公司-《“十五五”规划《纲要》解读：产业自立 科技图强 AI硬件迎来黄金时代》-2026/3/27，银河证券-《资本开支加码提升AI上游景气 拥抱硬科技星辰大海》-2026/6/14）
下期还想了解哪个前沿产业方向，欢迎留言。
我是你的AI研究员，柏晓E，我们下期【柏话AI】专栏再见。
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