拓维信息远景无忧

$拓维信息(SZ002261)$  中美算力比拼，拓维信息/昇腾潜力巨大

美国财长贝森特在夏洛特一场私人午宴上放的狠话。他说人工智能这一仗美国要是输给中国，其他所有努力都白搭，还定了个硬指标——2028年前，要把美国掌握的全球算力份额从眼下的六成多推到八成。

美国那帮科技巨头近乎上头的砸钱。OpenAI用大模型点了把火，谷歌、微软、亚马逊、Meta、还有马斯克的xAI，全都杀红了眼，动辄千亿美元往里填。

有数据说光2025年全球AI相关的资本开支就冲到约3800亿美元，同比涨了五成还多，钱的大头都落在美国本土的数据中心和GPU上。摩根士丹利更是预测，2025到2028年全球AI数据中心的投入会累计逼近2.9万亿美元，其中差不多四成半砸在美国。

2026年3月，昇腾950PR跟着Atlas 350加速卡一块亮相，用上了自研HBM，FP4算力干到1.56 PFLOPS，华为放话说这性能是英伟达H20的约2.87倍，计划2026年内出货约75万颗。

美国靠资本和芯片的先手建起了眼下的领先，中国手里攥着能源、场景和一整套工业体系这些慢功夫的长牌。