今天封板的全是做板的，48只一只没绿

收盘翻了遍涨停名单，做板子的比做光模块的多。

印制电路板 48 只，收盘一只绿的都没有。沪电、东山、深南、景旺、奥士康一起封板，胜宏科技涨 9.92，愣是没封住。

引子在外头。路透社说微软带着一帮企业去白宫游说，要他们把 8 月那条中国光收发器禁令撤了。美国信息技术产业理事会的约翰·米勒话说得挺直，禁令真来，数据中心就建不下去，芯片都买回来了，没光模块接不上。Cleanview 说微软在美国 35 个机房在建，还有 134 个在规划。

还有个事，做板的这半年真在交货。国金证券的数，PCB 行业前三季度营收 3324.60 亿，归母净利 458.32 亿。

增速更说明问题，营收同比增 45.09，净利同比增 108.42，三季度单季净利同比 196%。欣兴说 2027 年载板材料缺两成，有些设备交期超过 30 个月。

缺口不在批文，在交期。

下游没动。算力概念涨 1.90，里头 60 只绿的。数据中心涨 1.86，88 只绿的。

机柜里按个数卖的零件，今天被当成硬通货了。

明天看算力那 60 只能不能翻红。翻不过来，就还是超跌修复。按机构的统计，PCB 板块 7 月跌到 11 月，回撤 48.57%。