连续写了两篇基金经理年限大于10年的基金经理,但实际上才写完三分之二,这篇是最后一篇。本文展示一下基金经理年限达到10年,但上任不足三年的基金。
第一部分内容是上任不足一年的基金,仅做展示;第二部分内容是上任满一年不足三年的基金,也仅做展示;第三部分内容是上任满两年不足三年的基金,会稍作展开梳理一下。
01
十年老司机
上任不足一年
要求基金经理年限大于10年,基金类型是偏股混合型、普通股票型、灵活配置型三种,机构投资者持有比例在大于1%,股票占比大于70%,基金经理上任不足一年,多份额仅保留A类,筛选剩下28只基金。
28只基金按照基金经理上任时间排序如下:
数据来源:东方财富Choice数据,截至2021.11.19
28只基金按照基金规模由大到小排序如下:
数据来源:东方财富Choice数据,截至2021.11.19
28只基金按照机构投资者持有比例排序如下:
数据来源:东方财富Choice数据,截至2021.11.19
02
十年老司机
上任满一年不足三年
要求基金经理年限大于10年,基金类型是偏股混合型、普通股票型、灵活配置型三种,机构投资者持有比例大于1%,股票占比大于70%,基金经理上任满一年不足三年,多份额仅保留A类,筛选剩下41只基金。
41只基金按照基金的规模排序如下。规模超百亿的只有冯波一人。
数据来源:东方财富Choice数据,截至2021.11.19
41只基金按照基金经理上任时间排序如下。
数据来源:东方财富Choice数据,截至2021.11.19
41只基金按照基金经理任职年化回报排序如下,排在前几名的还是比较值得重视的【第三部分内容会重点展开将】。
数据来源:东方财富Choice数据,截至2021.11.19
41只基金按照机构投资者持有比例由高到低排序如下,知名基金经理傅鹏博的睿远价值成长混合A(007119)因为机构持有比例不足1%未在榜单上。
数据来源:东方财富Choice数据,截至2021.11.19
41只基金按照今年来的涨幅排序如下,今年涨幅前三的是陈少平、牛勇、杜猛。
数据来源:东方财富Choice数据,截至2021.11.19
03
十年老司机
上任满两年、不足三年
对第二部分筛选出的基金,要求基金经理上任满两年,则有20只基金满足要求。按照任职年化回报排序如下,其中任职年化回报大于40%的有9只基金,其中3只是徐小勇的基金。
数据来源:东方财富Choice数据,截至2021.11.19
20只基金按照近两年区间卡玛比率排序如下,陈鹏、陈少平、杜猛、徐小勇等排在前列(区间卡玛比率=区间年化/区间最大回撤)。
区间卡玛比率大于2,且年化大于40%的只有9只基金,其中徐小勇仅保留一只,则只有7只基金。
七只基金展示近两年的业绩走势如下,收益率都超过了100%,基金经理分别是华泰柏瑞牛勇、长安基金徐小勇、银河基金张杨、广发基金陈少平、上投摩根基金杜猛、安信基金陈鹏、长盛基金吴达。其中收益率大于140%的有牛勇、张杨、陈少平、杜猛四人。
接下来用一些图表直观展示一下:
七位基金经理当前的在管规模情况如下,只有杜猛在管规模上百亿,其他几位虽然是十年老司机,但是在管规模都不算大。
七只基金当前的规模合并值如下,即使是杜猛的规模也不算太大。
七只基金2021Q3前十大持仓集中度如下,相对来说最分散的是陈少平,持仓集中度比较高的是牛勇。
七只基金最新一期半年度换手率如下,相对来说对交易比较佛系,可能更在乎的是资产配置的基金经理是杜猛、吴达,而陈少平、牛勇等可能更喜欢行业轮动,可以归属于“镰刀型”基金经理行列。
…………
最后简单看一下七位基金经理的简历和持仓:
1、陈鹏。近两年年化回报45.04%,最大回撤-14.52%,卡玛比率3.10,数据很靓眼。基金经理年限14.25年,在管基金2只,在管规模8.19亿元,清华大学工商管理硕士,从鹏华去了安信,这只基金持仓风格是偏大盘混合/成长。
2、陈少平。近两年年化回报55.46%,最大回撤-20.38%,卡玛比率2.72。基金经理年限14.99年,在管基金1只,在管规模10.60亿元,看简历,令人吐槽啊:Choice数据好像没有更新,依旧停留在嘉实基金公司
从持仓风格看,比较分散,持仓集中度只有29.18%,但换手率很高!从简历看,陈少平曾经跳槽过2次,在嘉实基金时就已经是公司研究总监了,资历还是很牛的。还值得再一提的是,目前只管理1只基金,比较符合我之前文章《您喜欢一心一意在管一只基金的基金经理吗,业绩也很好的那种》,值得关注。
3、杜猛。近两年年化回报56.39%,最大回撤-22.60%,卡玛比率2.49。基金经理年限10.38年,在管基金3只,在管规模172.28亿元,南京大学经济学硕士。和上投摩根的员工聊了几句杜猛,他们公司员工买杜猛还是比较多的。从持仓风格来看偏大盘成长。
4、徐小勇。近两年年化回报54.11%,最大回撤-21.91%,卡玛比率2.47。基金经理年限13.29年,在管基金8只,在管规模74.54亿元,硕士研究生学历。从持仓风格看偏大盘混合。
5、吴达。近两年年化回报44.59%,最大回撤-19.30%,卡玛比率2.31。基金经理年限13.13年,在管基金5只,在管规模13.03亿元,博士学历。从持仓风格看偏大盘成长。
6、张杨。近两年年化回报55.54%,最大回撤-24.32%,卡玛比率2.28。基金经理年限10.13年,在管基金5只,在管规模29.52亿元,中国人民大学金融学硕士,股票投资部总监。从持仓风格看偏大盘成长。
7、牛勇。近两年年化回报62.28%(七个人当中最高),最大回撤-29.43%(七个人当中最大),波动比较大,卡玛比率2.12。从上面的数据可以看出牛勇持仓集中度高、换手率高,有点杀伐果断的味道,是个狠人。基金经理年限11.44年,在管基金4只,在管规模73.96亿元,复旦大学经济学硕士。从持仓风格看偏大盘成长。
本文所有基金经理的年限都大于10年,文末这七位基金经理平均基金经理年限达到了12.52年,喜欢资历比较老的基金经理的小伙伴值得好好挖掘一下,多看客观数据,我的结论偏主观的部分可以忽略。
本文仅是个人投资思考和阶段性梳理,不作为投资建议。
免责声明:收益率数据仅供参考,过往业绩和走势风格不预示未来表现,不构成投资建议。投资者据此操作,风险自担。市场有风险,投资需谨慎。
- 安信新回报混合A(002770)
- 广发改革混合(001468)
- 上投摩根中国优势混合(375010)
本文作者可以追加内容哦 !