基金定投时的金额要如何“随机应变”？

定投一般来讲是定期定额的投资方法，但是在执行过程中也会有一个升级，这个过程就是“定期不定额”，定期不定额就是指定额不是固定不变的，这里面的金额是随着市场的变化而变化的，或者说它是随着基金净值的变化而变化。

定期不定额可以说是“定期定额”的升级版，具体来讲就是以“定期定额”为基准，再根据市场的变化调整投入的金额，这样我们就可以实现在市场高点时不追高，避免追涨的风险，相反在市场低点时，越跌越加码，实现积累更多筹码的目的，通过超额部分的跟进，达到逢低加码的效果。可以说定期不定额这种升级版实现了两个目的，一是逢低加码，二是高点少买，并根据市场的变化降低成本，分散风险，为获取更多的收益打好基础。

我们举个例子，比如说某基金A，我们原来的定期定额计划是每月1000元，但是当市场发生了变化，参考指标变动，例如沪指与基金A的180日均线发生偏离，沪指低于日均线到一定程度时，就要增加投资金额，相反则减少投资金额。经过我们的数据统计，往往定期不定额比定期定额的收益效果要强，可以获得更多的收益回报。

当然，上面关键的部分我没有进一步的说明，也就是参照的指导指标的变化，因为参考的指标决定了我们的扣款时机，这里面就有一个依据什么标准来做决定的问题，进一步说明传统的经验上有这么几类方案：

1、基金净值和投资成本的参照

比如说当我们手上的平均持有成本高于基金的单位净值时，要增加扣款，相反则减少扣款，其目标是加快累积资产。

2、指数和均线的比对

例子中有说明，就是以投资标的指数收盘价格与均线的比较，当标的指数低于日均线到一定程度时，就增加投资金额，相反则减少投资金额。

3、指数和市盈率的比对

根据投资标准的指数的市盈率来判断是多加水还是少加水，一般情况下，指数的过往历史的市盈率取一个中位数，当市盈率低于这个中位数时，要加码，相反当市盈率高于这个中位数时要减少资金的投入。这个比对的参考适合于指数基金的配置。

提醒的是在具体到实际的操作中，还有一个加减幅度的问题，我们知道不管是采取哪一个办法都涉及到资金的投入问题，这里面就不得不考虑个人的经济实力情况，比如仍以每月1000来说，加水还是减少一般在15%这样一个比例，如果你的实力允许也可以以2000为限，上下15%的金额来投入也可以。如果条件有限也可以在10%的范围内做文章，总之也要量力而行。

最后，定期不定额意味着资金投入还有精力等资源的投入，在增加资金时肯定也要考虑后手的问题，这又提到了“闲钱”的反问，因为当市场波动加大时，可能投入的资金要更多，这一点如果不是闲钱会增加投资者的压力，这里要多提醒一下，不要影响生活，不要给自己的压力过大。