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1月24日,港交所文件显示,汽车后市场服务公司途虎养车已向港交所递交了上市申请,联席保荐人为高盛、中金公司、美银证券、瑞银集团。

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途虎养车是中国线上线下一体化汽车服务平台,于2011年开始业务经营,从2013年至2021年已进行了16轮融资。截至2020年12月31日,途虎养车在中国独立汽车售后市场中,门店数和汽车服务收入均排名第一;在中国汽车服务领域中,其占据0.9%的市场份额。

凭借以客户为中心的模式和高效的供应链,途虎养车提供一站式、全数字化、按需服务体验,直接满足车主多样化的产品和服务需求,打造一个由车主、供应商、汽车服务门店和其他参与者组成的充满活力的汽车服务生态系统。

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目前,其业务基本覆盖了汽车后市场的每个环节。包括轮胎更换、汽车保养、汽车维修、美容洗车、车辆改装、紧急救援等。

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截至2021年9月30日,途虎工场店网络包括202家自营门店和3167家加盟途虎工场店(由1538名加盟商管理)。此外,公司在中国各地拥有33223家合作门店,覆盖大部分地级市。

此外,该公司旗舰应用程序“途虎养车”和线上界面拥有7280万名注册用户;截至2021年9月30日止过往12个月,途虎养车拥有1390万名交易用户。

在供应链建设方面,途虎已围绕汽车服务产业,开发出了一套综合汽车服务技术支持系统,涵盖零部件匹配大数据平台、仓储管理系统、订单管理系统、门店管理系统、技术支持管理系统等。途虎援引咨询报告称,其拥有中国最大且最准确的汽车配件数据库,涵盖239个品牌、超过44000款车,匹配准确度高达99.94%。

此外,在物流方面,途虎方面称,截至2021年9月30日,其已建成42个区域配送中心和374个前端配送中心。

2019年、2020年及2021年前九月,公司实现收入分别为70.4亿元人民币(下同)、87.53亿元和84.42亿元;毛利分别为5.234亿元、11亿元、13亿元;负债净额分别为65亿元、99亿元及142亿元;年度期内亏损分别为34.28亿元、39.28亿元和44.35亿元。

随着中国汽车市场的快速增长,汽车后市场服务正在迎来爆发式增长,从2016年到2020年的复合年增长率是12.3%,是全球汽车服务市场增长最快的国家之一,预计2025年,其市场规模将达到1.7万亿。

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途虎养车也受到资本青睐,赴港IPO之前已经获得多轮融资,投资者包括腾讯、高盛、红杉资本、高瓴资本、君联资本、启明创投、中金资本等。

据不完全统计,2012年途虎养车获得了原子创投数百万元的天使轮投资,2018年9月,途虎养车完成由腾讯、凯雷资本、红杉资本等投资方和企业领投的新一轮融资,融资总额约为4.5亿美元;2020年6月,途虎养车再度完成3亿美元F轮融资后,2021年2月和2021年11月又分别完成2.76亿美元F-2轮融资和1.27亿美元F-3轮融资。

IPO前,陈敏持股为11.76%,胡晓东持股为3.22%,腾讯持股为19.41%,愉悦资本持股为8.98%,红杉中国持股为7.56%,FountainVest持股为5.46%。百度持股为2%,中金持股为2.32%。

对于筹资用途,途虎方面表示,将用于增强供应链能力、研发、扩大门店网络和加盟商基础、投资新能源汽车服务等。值得注意的是,新能源汽车的崛起对于途虎等独立汽车售后服务平台而言,既是机遇,也是挑战。途虎在申请书中表示正在探索新能源汽车相关商业机会,如电池维修服务,其目前已与零跑汽车、北汽极狐等建立了战略业务合作。

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