政策积极发力稳增长，关注居民消费逐步恢复的投资机会

今日市场大幅上涨。沪深300、上证指数、创业板指和科创50涨跌幅分别为1.87%、1.28%、3.92%和3.86%。分行业看，表现靠前的是有色(4.76%)、电力设备(4.59%)和计算机(3.34%)，靠后的是房地产(-0.84%)、交通运输(-0.51%)和农林牧渔(-0.30%)。两市成交额1.10万亿元，北向资金净流入超110亿。

今日市场上涨的原因可能有：1）政策积极发力稳增长。节前人民银行举行解读国务院常务会议金融举措新闻发布会，会上透露了近期将推出的落实经济稳增长的金融举措，并对货币政策、跨境资本流动形势、房地产金融等外界关心的热点问题作出回应。2）上海和北京的疫情都明显好转，企业生产和居民消费逐步恢复正常，助力情绪的修复。

目前政策底已经出现，政策表态适度超前开展基础设施投资；同时国内疫情已在改善，复工复产持续推进。后续来看，经济基本面将逐步企稳，流动性维持合理充裕，海外货币政策收紧的冲击也将逐步弱化，国内权益市场情绪将持续回暖。我们建议配置政策支持下的稳增长板块和在高景气度板块中优选个股，布局基本面有支撑、二季报业绩可能超预期的公司。