唯有战略级别的科技大票方能引领未来A股走出一轮波澜壮阔的十年大牛！最近几十年，全球资本市场两级分化，美股受到科技股大涨的带动，出

唯有战略级别的科技大票方能引领未来A股走出一轮波澜壮阔的十年大牛！最近几十年，全球资本市场两级分化，美股受到科技股大涨的带动，出现了一个长达十几年的牛市，而大A上证指数还在围绕3000点波动，虽然茅指数的一些公司在过去十几年涨了5到10倍甚至更高，但是这些10倍、100倍的大牛股，都是在白酒、医药、食品等消费领域产生，如贵州茅台、五粮液、泸州老窖、海天味业、云南白药、片仔癀等。

问题是，地球人都知道，无论是酱香科技还是酱油科技都不可能支撑大A走出一轮波澜壮阔的十年大牛。因为没有一批“战略级”或者“国之重器”级别的硬科技、黑科技的参与是不会有长牛、慢牛的，最多是虚牛，病牛！硬科技、黑科技等核心科技才是真正的国之重器。如果总是拿几个酱香科技、酱油科技充填门面，如同把房子建在流沙（liquid sand）上，没有坚固岩石（solid rock）的支撑，结局只能是起高楼，宴宾客，楼塌了。。。

新能源算不算硬科技、黑科技？我认为不算，至少不能算是”战略级”或是“国之重器”级别的核心科技。新能源是当前景气度相对较高的一个方向，但无论是风、光、水，还是新能源车，明显给人的感觉“含科量”不够，还在拼投资、拼规模、拼价格、拼政策、拼补贴，归根到底还是拼成本，尤其是锂电车，对锂、镍、钴、铜等资源的依赖还是比较严重。凡是拼成本、拼资源的“内卷型”行业都不是硬科技、黑科技。

新能源一些龙头股业绩还不错，但现在杀估值杀的很厉害，隆基绿能、通威股份、天齐锂业、赣锋锂业、宁德时代等等，“含科量“不足无疑是主要原因。

美股英伟达NAVID为什么股价能够频创新高？除了科技够硬、够黑，还有业绩够好，股价创出新高了，还拿出250亿美刀真金白银回购股票！

投资说到底是赌国运，巴菲特的成功离不开二战后美国全球老大地位的确立，阿里巴巴的成功也离不开中国近30年GDP的狂奔。如果你相信中国终究能够成为全球事务的重要话事人，那么就在当下找到那条让中国登顶的路径下注，我认为这条路就是“大科技”，路基是半导体。

既要埋头赶路，更要抬头望天，因为对投资而言，选对方向往往比勤奋努力更重要。在大多数投资者还在对大盘何时触底、行业何时触底犹犹豫豫的时候，我们争当投资科技股的孤勇者，对准那些战略级、国之重器级别的硬科技、黑科技坚定下注，时间将会赐予孤勇者们无与伦比的丰厚奖赏。

在所有大科技板块中，芯片半导体之国产替代无疑是皇冠，而半导体设备与材料，尤其是半导体材料，我认为这是皇冠上的明珠。

（一）受多因素影响，半导体板块近期表现不佳。此次北方华创发布业绩大幅预增的公告，也为市场带来暖意。不少投资者猜测北方华创业绩或为半导体板块上涨带来助推力。

（二）中微公司预计2023年归母净利润同比增长约45%至58%

（三）半导体材料平台型第一龙头鼎龙股份。

最新消息面，

1， 投资晶圆级高端Krf/Arf光刻胶，投资8.4亿，预计年营收12亿，见公告。

2， 柔性半导体显示材料YPI，PSPI，0-1突破，并释放1-N业绩，三季报收入一个亿，加速放量。

鼎龙股份之七大发展曲线（6大爆品）：
第一发展曲线：打印复印耗材业务全球第一，国内市占率53%（传统行业，本文省略）
第二发展曲线：抛光垫（高毛利，主打产品）
第三发展曲线：CMP抛光液、清洗液（已投产，即将释放业绩）
第四发展曲线：YPI、PSPI半导体显示材料（已投产，已经释放业绩）
附：面板封装材料INK、OC等其他新产品正在开发、验证中，其中INK有望在24年初导入客户并取得订单。
第五发展曲线：先进封装材料（市场广大，尚待开拓）
公司布局半导体先进封装上游自主化程度低、技术难度高、未来增量空间较大的临时键合胶TBA、封装光刻胶（PSPI）等产品。
第六发展曲线： Krf/Arf高端晶圆光刻胶（见公告：8.4亿投资，预计年产12亿，25年投产见效）
第七发展曲线：车用芯片与工业芯片（亲自下场，直接挖矿）
顽哥认为，除去第一发展曲线外，其余六项都有可能成为爆款！

未来博弈只会愈演愈烈，国产替代刻不容缓。

唯有战略级别的科技大票能够引领大A走出一轮惊天动地的大牛市，尤其看好半导体设备与材料这个细分行业。

随着各地加速算力基础设施布局，算力芯片这个人工智能时代的基座迎来持续催化，半导体设备与材料是芯片半导体行业的铲子股，国产替代的巨大前景与强制需求平滑了行业周期属性，这是我未来最看好的板块，——

不排除一种可能性，那就是以北方华创、中微公司为代表的半导体设备，以鼎龙股份为代表的半导体材料板块率先发力，凭借自身不断0-1突破且持续释放1-N业绩的硬实力，以无比坚实的逻辑与说服力，挺起我大A未来股市的嵴梁，引领我大A走出一轮至少十年起坎的波澜壮阔的长牛、大牛、慢牛！

金麟岂是池中物，一遇风云便化龙！

$北方华创(SZ002371)$$中微公司(SH688012)$$鼎龙股份(SZ300054)$

#北方华创2023年预增76%##胡锡进：股市早晚肯定会起来的#