美国4月CPI同比增长3.4%，符合市场预期

要闻提示

美国4月CPI同比增长3.4%，符合市场预期，前值为3.5%；环比增长0.3%，预期和前值均为0.4%。4月核心CPI同比降至3.6%，为2021年4月以来最低；核心CPI环比增速从3月份的0.4%下降至0.3%，为6个月来首次下降，符合市场预期。市场预期美联储将从9月份开始降息，但零售数据不及预期可能成为隐患。数据显示，美国4月零售销售环比意外持平，此前市场预期为增长0.4%，前值则由0.7%修正为0.6%。

市场回顾

股票市场

A股震荡走低，量能继续收缩，券商股领跌，地产股一枝独秀。上证指数收跌0.82%报3119.9点，深证成指跌0.88%，创业板指跌0.9%，科创50指数跌1.42%，万得全A跌0.83%，万得双创跌1.02%。市场成交额7640.2亿元。港股因节假日休市，北向资金交易暂停。中国台湾加权指数收盘涨0.77%。

债券市场

财政部将于5月22日招标续发两期记账式附息国债，分别为5年期和1年期，总额均为1210亿元。

基金市场

据中证金牛座，多家私募因产品募集时借助“帮忙资金”被约谈，被要求就“产品刚成立就有投资者大幅赎回，甚至是在成立当天就赎回”的情况给出合理解释。在此期间，相关私募机构的新产品备案暂停，后续有关部门或视情况给出相应处罚。

聚焦观点

证监会发布《证券市场程序化交易管理规定（试行）》，对量化交易监管作出全方位、系统性规定。《管理规定》提出，加强高频交易监管，从报告信息、收费、交易监控等方面提出差异化监管要求；明确交易监测和风险防控要求；明确北向程序化交易按照内外资一致的原则，纳入报告管理，执行交易监控标准。

央行开展20亿元7天期逆回购及1250亿元1年期MLF操作，中标利率与此前一致，分别为1.80%、2.50%。Wind数据显示，当日有20亿元逆回购及1250亿元MLF到期，单日全口径完全对冲到期量。分析人士认为，基于总体政策目标，年内降准降息或仍存一定落地空间。一是降准时点或大幅后移，四季度存在落地可能。二是结合内外因素，降息的实施条件也正逐步积累。

国内外新闻

美国三大股指全线收涨，道指涨0.88%报39908点，标普500指数涨1.17%报5308.15点，纳指涨1.4%报16742.39点，三大股指均创历史新高。赛富时涨3.89%，安进涨2.45%，领涨道指。万得美国TAMAMA科技指数涨1.43%，英伟达涨3.58%，特斯拉跌2.01%。中概股涨跌不一，嘉楠科技涨11.57%，海川证券跌20.79%。

美债收益率全线收跌，2年期美债收益率跌8.7个基点报4.736%，3年期美债收益率跌10.4个基点报4.513%，5年期美债收益率跌10.8个基点报4.353%，10年期美债收益率跌9.4个基点报4.349%，30年期美债收益率跌8.4个基点报4.505%。

近期外资资金持续流入A股市场，被投资者视为加码中国资产的风向标。5月以来，多家上市公司回购公告显示，多家外资巨头持续加仓中国资产。此外，德银、高盛、瑞银等多家外资机构纷纷上调2024年中国经济增长预期。在对中国经济投出“信任票”的同时，外资机构也表示看好中国资本市场的投资机会。

周三在岸人民币对美元16:30收盘报7.2195，较上一交易日上涨182个基点，夜盘收报7.2176。人民币对美元中间价报7.1049，较上一交易日调升4个基点。交易员称，关键数据公布在即，部分头寸离场观望。