上午,央妈最终还是降息了,一年期LRP利率为3.35%,五年期利率为3.85%,比之前都对应降低10个BP。
![](https://gbres.dfcfw.com/Files/iimage/20240722/5E1F53F7B860A84207905DD7BE893725_w1009h336.png)
五年期LPR和房贷挂钩,5月17号,央妈取消了全国层面的房贷利率下限,截止6月全国平均新房贷利率为3.45%。当然,降息的预期上周就开始博弈,可以说市场早将其定价。
消息9点公布,9点半开盘,A股直接低开,对于市场来说利好出尽,属于利空。对于国债期货市场来说,属于利好。上次央妈下场,管不了三天,结果这次降息,可以说如市场所愿。
十年期国债期货继续新高。简单来说,就是资金买入国债期货,对应的是收益率的下降,市场倒逼央行降息。
![](https://gbres.dfcfw.com/Files/iimage/20240722/90F11133A9509415814112214CE1D51E_w1551h521.png)
央行降息对银行来说属于利空。银行的80%收入来源来自于存款与贷款之间的息差,而如今两者之间的息差进一步缩小,等于说是让银行让利。
![](https://gbres.dfcfw.com/Files/iimage/20240722/14A324109530B0417E2AEC49115F01C9_w1311h496.png)
倒了银行,起了证券。锦龙股份涨停,最近上海一老人火了,说7月22号中信证券要涨停,还是2连涨停。
今天中信证券成交量明显放大,还真有不少人相信。按照他的说法,中信证券涨到700块,也就是35倍,现在的市场3000亿,也就是10万亿市值。摩根大通现在也不过4万亿市值,理想很美好,A股很残酷。
![](https://gbres.dfcfw.com/Files/iimage/20240722/6B02BF209C0C5724941229597CC0C3B2_w1245h616.png)
当然,今天最大的市场发生在凌晨,美国历史上首位在任总统,宣布推出寻求连任的总统大选,拜登退选了。
自第一次线下电视辩论赛,再到川普枪击事件大难不死,媒体造势,川普现在在很多美国民众心中如同圣人一般。拜登很难有连任的可能,他的退选意味着民主党打算弃帅保车,大概率是副总统哈里斯接棒,能保住众议院和参议院大部分选位,不至于让共和党掌控两院,是现在民主党最优先级的任务。
目前市场依旧维持6500亿成交量,gjd也仅仅是在尾盘的时候买入了部分ETF,护盘程度显然不如上周,个股今天表现还不错,3000多家上涨。权重已经把台子搭好,就看小票能不能唱戏了。
来看一下沪指的1分钟
![](https://gbres.dfcfw.com/Files/iimage/20240722/495B19D43301236819D16F05FA76C330_w1577h535.png)
现在我们短期就紧盯沪指1分钟图的这条黄色趋势线。今天盘中调整幅度很大,一度是跌破了这条线,好在尾盘收回来了。小级别新的驱动浪能不能启动,还是说目前走的还是调整浪B,未来还会有调整浪c,其实就看这条趋势线了。
回到期权市场
周三行权,周一标的的波动开始加剧,50和300一度跌幅超过1%,而且今天低开幅度不算大,是有比较不错的机会上车。主要是降息对银行产生较大利空,带崩银行股的同时也带崩高股息,好在证券股撑住了半边天,市场不至于太惨。
主要权重股,绿多,跌幅不算太大
![](https://gbres.dfcfw.com/Files/iimage/20240722/50D149A1340D6BCFAA71357E4E3014AF_w495h809.png)
期权方面,今天50和300主跌,认沽期权开始大幅度上涨,平值合约一度近80%的涨幅,创业板和500etf波幅不大,虚值合约大幅度下跌,越是临近行权日,时间价值衰减越快,叠加近期波动率持续下跌,价值大幅度缩水,注意合约归零风险
50etf
![](https://gbres.dfcfw.com/Files/iimage/20240722/3150CB051D4C2BE798DB6F565F9D6DB8_w1729h390.png)
300etf
![](https://gbres.dfcfw.com/Files/iimage/20240722/7AD7F30A81DB55881D43BB689A34B9C2_w1722h392.png)
500etf
![](https://gbres.dfcfw.com/Files/iimage/20240722/F5E74D9E40018C61825DCBB691DFCB63_w1699h407.png)
创业板etf
![](https://gbres.dfcfw.com/Files/iimage/20240722/D6E51B2F8EC635E1CFBB5687C5A67394_w1724h405.png)
科创板etf
![](https://gbres.dfcfw.com/Files/iimage/20240722/8BC1D182E51AAA6D77DB96B1F0FBAB78_w1690h334.png)
隐波今天整体波幅不大,目前50和300还保持微弱的正相关,即标的下跌,隐波下跌。中科创继续保持负相关,还剩下2个交易日,隐波处在如此低分位,买方存在翻倍行情的机会。
当前50etf期权隐波为13.25,10日历史波动率为12.89,20日历史波动率为12.95
![](https://gbres.dfcfw.com/Files/iimage/20240722/24E908FF659E196680737A95C0B822A3_w1176h679.png)
当前创业板etf期权隐波为21.25,10日历史波动率为21.64,20日历史波动率为22.28
![](https://gbres.dfcfw.com/Files/iimage/20240722/189721F55885AF2E078E5458E024416D_w1182h674.png)
策略建议:沪深300的3.600大概率很难维持,没有虚值合约变实值合约的可能,50etf的2.500认沽合约存在机会,500etf的4.900认沽合约,5.000认购合约概率比较小,除非明天拉大阳,创业板的1.700认购合约
日内关键价位和数据:
7月23日 50ETF 期权价格日内关键位置(根据持仓变化测算)
目前阶段价格重心(买方最痛点):2.500
上端压力价位:2.528
下方支撑价位:2.462
7月23日 创业板ETF 期权价格日内关键位置(根据持仓变化测算)
目前阶段价格重心(买方最痛点):1.700
上端压力价位:1.718
下方支撑价位:1.616
好了,祝下个交易日顺利!
本文作者可以追加内容哦 !