高低位切换

高位红利权重继续调整理，中国移动、中国电信双双跌超4%，$工商银行(SH601398)$ 、农业银行、中国银行、长江电力、华能水电等个股跌超2%。市场选择高低位的切换也在情理之中。但需注意的是，在资金深度介入的背景下，红利股抱团就此就此结束还不能确定。等待企稳看小浪为主，这个观点是没变的，前面大涨加速就不再追了。接下来看企稳后去试错小浪震荡。

“千帆星座”计划即“G60星链”计划首批组网卫星发射仪式预计将于8月5日在太原举行。密集消息面和政策面利好叠加下，使得商业航天概念持续站上风口，盘初一度跳水跌近9%的高标股腾达科技走出大长腿缩量涨停实现晋级，刺激板块金明精机、新研股份、霍莱沃等低价或超跌品种大面积拉升涨停。而近期得益于消息面利好以及商业航天概念大涨的带动，大飞机以及低空经济等方向也有所提振，结合8月1日这一时点的临近，整个军工产业链各条细分仍将是资金反复运作的一大重要方向。叠加军工的绩优中大、超跌反弹可以看。

加力支持大规模设备更新和消费品以旧换新。包括家电、汽车等产品。受该消息刺激，家电、汽车拆解、高端装备等各大细分集体爆发，其中海信家电、火星人、雪祺电气等十余只家电股以及中国重汽、潍柴动力、超越科技、迪生力等重卡及汽车拆解概念股纷纷涨停。回顾2009年的家电补贴政策，其落地后对行业内上市公司业绩提振明显，2009年申万家电板块归母净利润同比大增112%。此外，国务院国资委要求，未来五年，中央企业预计安排大规模设备更新改造总投资超3万亿元，一系列生产设备的更新预期或形成工业母机、电气、轨交等设备领域的新一轮增量。

科技，英伟达股价从最低跌近7%拉起尾盘一度翻红，加上摩根士丹利发布研报，预估仅 Blackwell “GB200” AI 服务器订单一项收入，将为英伟达带来2100亿美元的年收入。铜缆高速连接器、光模块等算力硬件端受到提振，$神宇股份(SZ300563)$大涨超10%逼近历史高点，天孚通信、中际旭创、新易盛三大光模块龙头也出现企稳修复迹象。英伟达产业链目前相关公司股价波动仍更多以海外映射为主，目前来看还是震荡为主。

网约车，目前，全国已有20多个城市推出了自动驾驶公交服务。受益公交出行的自动驾驶覆盖，叠加设备更新利好的客车为首的商用车产业表现出色，$金龙汽车(SH600686)$、中通客车双双涨停，宇通客车、安凯客车、福田汽车等纷纷走强。而智能网约车人气总龙头大众交通尾盘一度上板，在近15天内实现2倍以上涨幅，但随着其再度炸板，对板块内后排个股已经形成动摇。不过基于板块内的前排龙头资金仍有较强承接，短期智能驾驶产业链或难以就此退潮，但一些此前涨幅过大的中位股补跌的风险也应注意。

中通客车、海信家电、一拖股份、钱江摩托、星光农机、华帝股份、长虹美菱