爆款！

最近巴黎开奥运会，原本热度是不太高的，但开幕式实在是忍不住要吐槽，大家就都关注起来了。

巴黎的这次奥运会有很多第一次，比如第一次不在体育场举行开幕式，结果遇到了下雨特别混乱；第一次男女参赛人数完全相同，都是5132人；也是第一次大面积应用AI能力的奥运会，有大家熟悉的AI聊天，也有在跳水、田径、体操等项目里的专业辅助分析，这些功能还是挺有用的。

谷歌这回也趁着热度在巴黎做了很多广告，但同样也是被大家吐槽的对象。其中有一个广告里，一个父亲要Gemini代表她女儿写一封信给一位女运动员，告诉她有多振奋人心。。

文字工作确实可以用AI来完成，但情绪的表达就不必了，如果啥事儿都用AI完成很容易抹杀属于个人的个性。在AGI真正出现之前，创造力是非常重要的竞争力之一。

GPT-4只具备初级的AI能力，AI质变还需要等大模型的能力迭代，GPT-5的推出是有点慢，后续AI的变化更多是看当下的能力可以如何赋能生活和工作。

最近大家关注比较多的终端设备有两个，一个是AI手机，另一个是AR眼镜，这里都简单扯扯吧。

安卓系的AI手机已经出货不少了，但讲真能力都还差点意思，有点类似多了一个AI APP的感觉。苹果这两天iOS 18.1 Beta版上线了，Siri、写作和照片都加上了AI能力，基本追赶上了安卓手机的AI能力。

而更重要的，是苹果给大家描绘的未来人机交互场景。苹果从Mac到iPhone的成功就是改变了人机交互的方式，而AI助手是一个新的人机交互方式，这需要应用在底层的信任和配合，苹果的封闭生态还蛮吃香的。最新消息是或许要推迟到10月发布，值得期待。

另一个重要的变化是AR眼镜，国内的Rokid我看了感觉一般，还是不太方便，但Meta和依视路做的Ray-Ban Meta就有点意思了，推出1年多已经销量过百万了，又是一个爆款。

这个产品爆款的原因有三个，一个是定价只要299美元，价格大家都还能接受；二是功能，这款眼镜有配扬声器、麦克风和摄像头，所以可以直接当蓝牙耳机，也可以用来拍照拍视频；三是轻便，没有去堆显示屏幕，所以只有不到50克。

小伙伴用过国产厂商的智能眼镜，有蓝牙耳机的功能就感觉还不错了，这个产品还多了个摄像头，在瞬间的捕捉上会更加便捷。另外还可以实现多模态的AI功能，但似乎只锁区在了美国。

我们是看好AI推动下的消费电子大爆发，当下还是预期阶段，后面会有一大堆电子产品做升级，而且电子产品定价不低，针对c端也更容易出销量，产值规模的增加不会小，这个方向要重点关注。

1、市场今天又是分化，指数都是小跌的，但个股有超过3000家上涨，微盘股指数已经连涨4天了，最近的超额收益确实不小。全市场成交额6000亿，短期流动性中枢保持稳定，不放量就没有大机会。

市场现在都集中在题材炒作的情绪上，大众交通今天延续强势继续推高度，但跟风明显出现分化了。这种情绪分化去不去参与不太用考虑，更重要的是资金分流后能否出现有基本面逻辑的方向走出来，但这一轮没有看到机构的动作，还得耐心等。

商业航天最近似乎又行了，卫星互联网这条线我们跟得比较久。千帆星座首批组网卫星发射仪式将在2024年8月举行，市场在提前炒作这个预期。后面发射的速度是看成本降低的速度，规模效应起来后是有可能加速的。

房地产下午又有异动，交易的是通稿的刺激。从过去2个月的数据看，二手房交易确实活跃起来了，但一手房状态还比较一般，房企中报压力比较大，还需要再观察等等看。

策略层面，这一轮空头趋势已经到末端，但还没有结束，这里继续保持耐心等待。后面重点观察多头啥时候能有效出动，放量上涨是重要的信号，估计就在这两周了。

2、昨天有个突发消息，巴斯夫的工厂又发生爆炸了，这回炸的厂正好是维生素A的生产基地，VA产能约为1.44万吨，全球占比约27%，还是蛮大的。

最近维生素正好处于涨价阶段，这个消息又刺激了市场的预期，西南证券对价格进行了跟踪，近期基本所有维生素品种都抬头了。

资料来源：西南证券

市场关注了好些公司，不同公司的主营产品是不太一样的，弹性得大伙儿自己去细研究了。我们查了一下几家公司的财务评分，差距还是蛮大的，低分公司配置角度要谨慎。

3、特斯拉FSD 12.5.1全面推送。端到端模型上线后特斯拉的自动驾驶迭代明显加速了，这回更新的点也挺多，比如可以在停车场和无标志道路上找到出路，另外还有一些有意思的功能，车在开的时候可以戴着墨镜，同时无需手扶方向盘。

前段时间马斯克在一个采访里有聊过这个版本的自动驾驶，他认为可以不手扶方向盘，所以不能认为是在开车，所以可以喝酒了。。网友调侃说没想到自动驾驶最后还是利好茅台，但我感觉这事儿还是悠着点吧。

3、上海持续加大对集成电路、生物医药、人工智能三大先导产业等重点产业支持力度。地方对于新质生产力的支持是在持续加码的，核心还得看东部经济发达地区的支持力度，今天上海和深圳都有新的规划支持出来，利好还会持续有。

4、2024暑期档票房破75亿。这次暑假的票房数据确实比较差了，一块是需求不太行，另一块是开始价格竞争了。消费数据的恢复需要时间，还是得耐心点。

5、今天下午通稿出来了，看完以后有一点感觉是有意思的：要强化行业自律，防止“内卷式”恶性竞争。过去2年制造业太多行业卷炸了，目的都是为了保现金流。这事儿后续看落地的状态吧，如果能减少恶性内卷，企业会舒服一些。