$比亚迪(SZ002594)$   

$湘潭电化(SZ002125)$

很久没有发言了，这两个星期只跟踪了一只股票就是湘潭电化，简单快速说一下理由：一臂之力ge7写于3月17号9:30~9:54

首先：就是广阔的应用场景，以后的固态电池会大面积推广在机器人以及低空飞行器上，液态电池半固态电池，固态电池所涉及的新材料将会出现10倍股，经过我这两个星期的跟踪研究，锰极正材料因为锰源具有高放电的特性，又比钴镍便宜锰资源丰富，才成了湖南裕能和湘潭电化的主攻方向，好用且便宜的正极材料才是占领应用市场的法宝，其它的我看都是扯淡（市场都会以最大占有者为真正推广技术，湖南裕能磷酸铁锂正极材料市占率超过35%且深度捆绑宁德时代比亚迪等大客户，而湖南裕能的大股东就是湘潭电化，湖南裕能也是湘潭电化原班人马带出来的）。

第二：从比亚迪第2代刀片电池的发布会并没有公布正极材料是哪种，但是根据比亚迪公司2024年3月19号的公布的两项专利可以判定——

但根据国家专利局在2024年3月19日公布的，公告号为CN220628101U和在3月22日刚刚公布的，公告号为CN117748057A的两份比亚迪新专利交叉对比所示，该电池仍基于磷酸铁锂技术路线，但通过引入磷酸锰铁锂配方进行了材料升级。这一改进主要提升了电池的高温稳定性、循环寿命（超3500次）以及能量密度（整包190Wh/kg），同时支持1000V超高压快充技术，实现6分钟补能100度电的性能突破。比亚迪第二代刀片电池采用的磷酸锰铁锂配方（LMPF）在磷酸铁锂（LFP）基础上通过添加锰元素实现了多维度优化，这种新型的磷酸锰铁锂正极材料不仅容量较高，而且还有更好的充放电倍率性能，更重要的是在低温条件下也具有良好的电化学性能。

三、湘潭电化公司生产的电解二氧化锰市场率超过全国的35%且12.2万吨每年的产量中有8万吨产量是产能置放释放出来的，可以说以后这一块生产指标几乎无增，这三年的毛利率已突破40%了，单独这一块的净利润每年可以稳达到3亿，给20倍pE60亿不多，再加上持有湖南裕能的股权价值约为21亿元总共价值81亿，可以说这样的公司非常的安全。当然最重要的是固态电池，我觉得它一定能 占领正极材料的市场，这才是10倍股的潜质。

一家之言仅供参考，不提供短线买入依据